做股指期货如何套利？

期货可以套期保值，做股指期货也可以套利。股指期货交易中套利是如何运作的？操作过程中有哪些技巧？股指期货套利的策略其实因人而异，要说简单也简单，要说难也难，这里将具体的股指期货套利策略总结做股指期货如何套利？本文来自：期权酱

一、股指期货如何套利？

1. 跨期套利：通过买入近月合约，卖出远月合约，利用不同合约到期时间的价格差异进行套利。

2. 跨品种套利：通过买入股指期货合约，同时卖出相关股票或股指期权，利用不同品种之间的价格差异进行套利。

3. 跨市场套利：通过买入股指期货合约，同时卖出相关股票或股指期权，利用不同市场之间的价格差异进行套利。

4. 统计套利：通过对历史数据进行分析，找出股指期货价格与其他相关因素之间的关系，利用这种关系进行套利。

不同的股指期货套利策略收益率不同，收益率受到多重因素的影响，如市场波动、交易成本、资金成本等。

投资者在进行套利交易前，应该了解并认识到市场风险，并采取相应的风险控制措施，如制定合理的交易计划、控制仓位、设置止损等。同时，建议投资者在进行套利交易前，先进行充分的市场研究和风险评估，以确保投资安全。

二、做股指期货如何套利？

第一，简单买卖股指期货

投资股指期货最简单的方法就是单向买入或卖出。与买卖股票或指数基金相比，这种方法的不同之处在于，你可以先卖后买，跌了也能赚钱：小的时候也能赚钱。很多投资者喜欢透支交易。有了股指期货，透支完全没有必要。按照12%的保证金比例，满仓购买期货等于1/0.12=8.3倍的资金，或者7.3倍的透支额。

这种方法适合只对市场涨跌感兴趣，对选股没有兴趣的投资者。

至于期货仓位应该控制在多少，建议根据投资者全部资产或流动资产确定期货投资比例。这个投资比例要控制在这样一个范围内，期货所代表的股票市值，无论是做多还是做空，都不能超过其自有资产的两倍。

这种方法的风险不仅来自错误的方向，还来自日内交易带来的手续费成本。为什么炒期货的人亏的多赚的少？因为手续费积累了，成功的期货交易者往往看的多，动的少。

第二，买股票，做空指数

如果投资者看好一些股票，但又担心股市暴跌，可以买入这些股票，同时做空指数。只要他的股票表现好于指数，他就能稳定赚钱。这种方法适合保守型基金。

但是这样做的缺点是资金利用效率差，不会赚太多钱。对冲基金通常通过融资来提高杠杆率，从而弥补了这种方法的缺陷。

如果投资者看多的股票恰好有权证，普通投资者也可以在不融资的情况下，通过买入权证、做空股指期货来放大杠杆比例。

第三，卖空股票，买入指数

如果投资者看空一些股票，但又担心指数上涨带动股价上涨，那么可以做空这些股票，同时买入指数期货。只要这些股票表现差于指数，他就能稳稳赚钱。

这种方法的缺点与上面类似。对冲基金也可以通过融资来提高杠杆率，以提高这种方法的效率。如果投资者做空的股票有认股权证，普通投资者也可以同时买入指数期货放大杠杆比例，无需融资。

四、利用指数远期和近期价差套利。

总的来说，长期指数高于近期指数。这个差价应该反映了市场的平均预期收益。如果投资者认为长期没有近期高，就会卖出股票，买入国债或其他投资产品，导致股市指数和近期指数期货下跌，直到长期在一定程度上大于近期。