固定支付贷款
固定支付贷款(fixed-payment loan) 也称为分期偿还贷款(fully amortized loan)。 贷款人向借款人提供一定数量的资金,在约定的若干年度内,借款人每个期限偿还固定的金额,其中包括本金,也包括利息。 例如,你借款金额为1000元,每年偿还126元,还款年限为25年。 分期贷款与抵押贷款,如车贷、房贷,通常都属于这种类型。
固定支付贷款相关的几个变量为:
贷款金额LV (loan value)
贷款利率i (interest rate)
贷款年限n
每期还款金额FP (fixed-payment)
我们把每期偿还的金额FP折算成等价的现值,折现率等于贷款利率。然后令贷款金额等于它的现值便可得出以下公式:
假设你需要购买一栋房子,需要向银行贷款 10 万元贷款,从银行贷款的利率为 7%, 你想要在 20 年还完贷款,每年需要付多少钱呢?
我们把每期还款金额折现后求和,应该等于贷款金额,得出:
其中 n = 贷款年数 = 20, LV = 贷款金额 = 10万, i = 贷款利率 = 0.07
求解上述公式得出 FP = 每年还款金额 = 9439.29 元
等比公式
我们知道等比数列求和:
两边乘以公比q得:
上述两式相减得出:
所以,当 q 不等于 1 时,可得到:
公式化简
公式的右边是一个等比数列求和公式,我们令: