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RSS订阅原创 股指期货如何交易？有哪些交易策略和操作技巧？
这种方式可以帮助投资者在资金到位后以预期的价格购买股票，同时利用期货市场的盈利来对冲现货市场价格上涨的风险。无论是通过套期保值来保护现有头寸，还是利用技术分析来预测市场趋势，投资者都需要对市场有深入的理解和精确的判断。通过科学的分析方法，我们试图发现市场的内在价值，并将其与当前市场的实际价值进行比较，以识别出最具投资价值的股票。记住，虽然技术分析和套期保值策略可以提供有价值的市场洞察，但它们并不能保证100%的成功率。技术分析是一种研究市场行为的方法，通过图表工具来预测股票市场的价格变动趋势。
2024-07-16 11:21:41
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原创 股指期权和股指期货的区别在哪里？
目前共有3个股指期货品种均在中金所上市交易，分别是沪深300股指期货（IF）、中证500股指期货（IC）以及上证50股指期货（IH）。股指期权是期权的一种，同样具有权利和义务非对称的特点。股指期权买方向卖方支付一定费用（权利金），以此获得在约定的期限（到期日），按照约定的价格（行权价格），买入或者卖出指数的权利。股指期权一个合约月份可以有多个执行价，例如：2024年7月到期的上证50股指期权，可以有HO2407-C-2125 、HO2407-C-2150 等多个看涨（认购）期权合约和看跌（认沽）期权合约；
2024-07-15 11:12:33
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原创 股指期货存在的风险有哪些？
从套期保值的技术角度看，商品期货、利率期货、外汇期货的套期保值者可以在一定期限内，通过建立与现货数量相当，交易方向相反的期货合约来彻底锁定风险。基差是指某商品当时的现货价格与该种商品交割月份的期货价格之差，可分为买入基差和卖出基差，与买期保值和卖期保值互为反方向。从投资者面临的财务风险可分为信用风险、市场风险、流动性风险、操作风险与法律风险。股指期货采用现金交割的方式进行清算。合约品种差异造成的风险是指类似的合约品种在相同因素的影响下价格变动不同，可能出现价格变动方向相反或价格变动幅度不同。
2024-07-13 17:07:43
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原创 股指期货与股票抛空机制的区别是什么？
总之，股指期货和股票抛空是两种不同的投资策略，它们各有利弊。在中国，虽然我们还没有完全开放股票抛空，但通过股指期货和其他金融工具，我们仍然可以保持市场的稳定和有效。想象一下，你看到市场上有只股票，觉得它的价格太高了，很快就会跌。等价格真的跌了，你再买回来，还给借你股票的人，中间的差价就是你赚的。你不需要真的借股票，只需要预测未来的指数是涨还是跌。但这种玩法风险很大，因为如果股票价格不跌反涨，你就得花更多的钱买回股票，那损失就大了。在投资的世界里，有两种看似相似，实则大有不同的玩法：股指期货和股票抛空。
2024-07-12 11:06:08
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原创 股指期货有哪些对冲类型？
例如，基金经理预测市场将上涨并希望购入股票，但如果用于购股的基金暂时无法供应，他可以选择购入期货指数。当基金到位后，再出售期货并购入股票，期货的收益将抵消以较高价格购入股票的成本。在此策略下，对冲者通过出售期货合约来锁定未来的现金售价，并将价格风险从股票组合持有者转移到期货合约的买家。记住，对冲交易是一种风险管理工具，用得好可以保护你的投资，用得不好可能会增加成本。3.阿尔法套利：与期现套利不同，阿尔法套利不完全复制沪深300指数，而是使用表现强于该指数的指数基金组合或股票组合进行套利。
2024-07-09 11:16:22
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原创 如何利用股指期货代替买股票？
当股市泡沫被充分挤压后，如果远月合约较现货指数贴水，且投资者看好国内经济和股市的走势，他们可以通过买入贴水的股指期货合约来实现双重收益：一方面，股指期货可以替代股票买入；而选择股指期货作为买入对象，就相当于选择了优质低价的大盘指数，将资金分散投资到中国的各类经济体中，从而实现风险收益的最优化。当然，股指期货也并非完美无缺。当我们深入探讨中金所上市的三个股指期货——IF（沪深300股指期货）、IC（中证500股指期货）和IH（中证50股指期货）时，我们可以从多个角度来分析它们的特点和优势。
2024-07-08 11:19:56
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原创 股指期货价格与股指现货价格是什么关系？
如果期货价格下降得不够多，就会有聪明的人利用这个差距来赚钱，他们会在期货市场卖，同时在现货市场买，直到两者价格一致。总的来说，股指期货价格和股指现货价格就像是两兄弟，他们总是想要保持一致，但因为各种原因，他们的步伐会有所不同。随着时间的推移，他们会逐渐调整自己的步伐，最终达到一致。有时候，期货价格的变化会比现货价格快一些，这可能是因为期货交易的成本更低，操作更灵活。股指期货价格和股指现货价格之间的关系，可以想象成两个好朋友，他们总是想要保持一致的步伐，但有时候因为各种原因，他们的步伐会出现一些差异。
2024-07-04 10:52:04
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原创 股指期货看盘技巧和方法分享！
找到你熟悉并且觉得好用的工具，然后建立一套自己的交易规则。通过技术分析，我们可以得到八成的准确性，再加上灵活的操作策略，剩下的两成错误可以通过严格的止损来控制。根据你的风格，选择适合你的观察时间，比如比如日线、60分钟线、30分钟线等，这样可以帮助你更好地跟踪趋势。5. 盘中操作：在股市交易时，要学会识别不同的技术形态，比如哪些信号告诉你可以买入或卖出，以及设置止损点，以防万一。7. 相信盘面信息：作为普通投资者，我们可能没有机构那么多的资源和信息，但我们可以通过观察市场的实际走势来做出判断。
2024-07-03 13:55:38
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原创 【股指期权投教】一手股指期权大概多少钱？
国内的股指期权有三种，沪深300、上证50、中证1000股指期权，每点合约人民币100 元。l中证1000股指看涨期权合约的交易代码格式为“MO合约月份-C-行权价格”，看跌期权合约的交易代码格式为“MO合约月份-P-行权价格”。l沪深300股指看涨期权合约的交易代码格式为“IO合约月份-C-行权价格”，看跌期权合约的交易代码格式为“IO合约月份-P-行权价格”。l上证50股指看涨期权合约的交易代码格式为“HO合约月份-C-行权价格”，看跌期权合约的交易代码格式为“HO合约月份-P-行权价格”。
2024-06-29 15:47:38
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原创 股指期货详细的玩法是什么？
掌握股指期货的玩法，买卖股指期货的双方约定在未来的某个特定日期，按照事先确定的股价指数的大小，进行标的指数的买卖。例如，投资者可以同时在现货市场购买股票指数的成分股，并在期货市场卖出相应的股指期货合约。当市场下跌时，股票组合的价值会减少，但卖出的股指期货合约会增值，从而抵消股票投资的部分或全部损失。总之，股指期货是一种高效的投资工具，可以让你在不持有实际股票的情况下，对股票市场的走势进行投资。2.了解合约细节：每个股指期货合约都有详细的规格，包括合约乘数、最小变动价位、保证金比例等，了解这些是交易的基础。
2024-06-26 13:23:38
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原创 股指期货常用操作——投机、套期保值以及套利策略
投资股指期货常见操作策略有三种：投机策略、套期保值策略以及套利策略。一、投机策略 纯粹的投机交易是指单边买卖投机，投机者预测后市将涨时买进股指期货合约，预测后市将跌时卖出股指期货合约。前者称为多头投机，后者称为空头投机。投机的目的是为了博取上涨或下跌时产生的差价利润。若投资者估计未来一段时期股票指数会上涨，即可采取买入并持有多头头寸的牛市策略，买入股指期货合约，在一定期限时间后卖出平仓。当期货价格如预期一样上涨时，投资者可以从低价购买指数期货和高价出售期货合约的差价中获利;与此同时，投资者也可能
2024-06-26 11:09:29
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原创 期货与期权大白话讲解
但同时，它们也带来了一定的风险，因此，投资者在参与交易前，一定要充分了解相关知识，做好风险管理。期权，就像是你花钱买了一个权利，在未来某个时间，可以选择以约定的价格买（看涨期权）或卖（看跌期权）小麦。这时候，期货就派上用场了。卖出认购期权是看跌或持稳策略，通过卖出认购期权，投资者承诺未来以特定价格出售资产，同时收取权利金。卖出认沽期权是看涨或持稳策略，投资者通过卖出认沽期权，承诺未来以特定价格买入资产，同样收取权利金。风险：期货的风险和收益是无限的，期权买方的风险限于期权费，卖方则可能面临较大风险。
2024-06-25 14:34:51
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原创 股指期货到期自动交割吗？
当股指期货合约到期时，投资者可以通过两个选择来结束当月的持仓：首先，可以在下午3点收盘前主动平仓，以此了结头寸；其次，如果交易者选择不平仓，那么在收盘后，持仓将会自动进入交割程序。现金交割的方式简化了交割过程，但依然需要投资者对交割流程有清晰的了解。收盘后，交易所会根据IC2401合约的交割结算价（假设为5030.03点）来计算张先生的盈亏。3.资金管理：交割完成后，及时关注账户资金变动，做好后续的资金规划。2.了解交割结算价：了解交割结算价的计算方式，以便预测可能的盈亏。
2024-06-25 14:25:09
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原创 什么是股指期货?它有什么意义?
例如：一个以债券为主要投资对象的机构投资者，认为近期股市可能出现大幅上涨，打算抓住这次投资机会，但由于投资于债券以外的品种有严格的比例限制，不可能将大部分资金投资于股市，此时该机构投资者可以利用很少的资金买入股指期货，就可以获得股市上涨的平均收益，提高资金总体的配置效率。（1）股指期货合约有到期日，不能无限期持有。股指期货具有做空机制，股指期货的引入，为市场提供了对冲风险的途径，担心股票市场会下跌的投资者可通过卖出股指期货合约对冲股票市场整体下跌的系统性风险，有利于减轻集体性抛售对股票市场造成的影响。
2024-06-24 10:47:48
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原创 股指期货可以做空吗？
比如沪深300指数期货，如果当前点位是3666点，合约的乘数是300元，那么交易一手的合约价值就是3666点乘以300元，大约需要131976元作为保证金。做空，就像是你预测一个东西会降价，然后先借来卖出去，等价格真的降了之后再买回来还掉，这样中间的差价就是你赚的钱。在股指期货中，如果你觉得未来某个股票指数会下跌，你可以选择“做空”，也就是先卖出（实际上是卖出未来的合约），等价格真的跌了之后再买回来，赚取中间的差价。当看好现货未来会上涨时，可以买入做多，当预测现货未来下跌时，可以卖出做空。
2024-05-12 14:59:24
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原创 影响股指期货升贴水有哪些原因？
d) 市场多空情绪影响市场投资者情绪在一定程度上会对股指期货升贴水产生影响，当利好宏观政策发布前夕，市场情绪高涨多头增加时，股指期货多头力量往往占据上风， 促使股指期货价格相对于指数价格上涨幅度更大，贴水缩小。当市场平稳时，股指期货“贴水”相对平稳，但当大量股票分红时期的到来，市场对股票分红的预期会被提前反应在股指期货合约价格中，这时股指期货价格相对现货指数价差扩大，使得“贴水”进一步扩大。此外，雪球产品是按照股票指数进行结算，交易台作为股指期货的天生多头，因此可获得股指期货的超额“贴水”收益。
2024-05-05 17:12:27
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原创 一文读懂什么是国债期货？
此后，为了满足不同投资需求，中国又陆续推出了10年期、2年期以及30年期国债期货，进一步丰富了市场的产品线，为投资者提供了更多的选择和风险管理工具。通常，当经济增长放缓，政府可能会采取宽松的货币政策以刺激经济，这时国债期货价格往往会上涨，因为利率下降会提高国债的吸引力。通过购买国债期货，你可以锁定一个未来的卖出价格，这样即使利率上升，你的损失也会被期货合约的收益所抵消。2. 国债供需关系：国债及地方债的发行量属于供给端因素，而市场需求的强度，如竞标倍数等，也会影响国债期货的价格走势。
2024-05-04 17:16:32
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原创 国债期货的保证金比例是多少？
然而，国债期货的杠杆比例通常高于股指期货，这意味着投资者可以以较小的初始投资控制较大的合约价值，从而放大收益或亏损。例如，5年期国债期货的交易所保证金比例可能为1.2%，而10年期国债期货的交易所保证金比例可能为2%。如果期货公司在这些基础上额外增加2%的保证金要求，那么投资者进行沪深300股指期货交易的杠杆大约为10倍，而10年期国债期货的杠杆则高达25倍。1. 合约价值：首先确定国债期货合约的价值，这通常是通过合约的成交价格和合约乘数（即合约的名义本金）来计算的。
2024-05-04 14:41:58
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原创 普通人如何购买国债期货怎么个玩法？
股指期货是一种以股票指数为交易对象的标准化合约，交易双方约定在预定的未来日期，根据事先确定的股票指数点位，完成指数的买卖。在中国，目前有四种主要的股指期货产品，分别为沪深300股指期货（IF）、上证50股指期货（IH）、中证500股指期货（IC）以及中证1000股指期货（IM）。1. 了解国债期货：国债期货是基于国债的期货合约，投资者可以通过预测国债价格的变动来进行交易，以期获得收益。6. 下单交易：通过期货公司的交易平台，输入交易指令，包括合约代码、交易方向、手数等信息，提交订单。
2024-05-03 17:24:53
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原创 股指期权怎么算盈利？
简单来说，股指期权的结算就是看最后交易日的股指结算价和你的行权价之间的关系，以及你是否达到了行使权利的条件。如果达到了，交易所会帮你自动行使；1. 提交了最低盈利金额：如果你告诉交易所你的最低盈利要求，那么只有当你的期权价值超过这个要求，再加上交易所的手续费时，你的期权才会被自动行使。2. 没提交最低盈利金额：如果你没告诉交易所你的最低盈利要求，那么只要期权的价值超过交易所规定的手续费，你的期权就会被自动行使。所以，股指期权的盈利就是看你卖出期权时的价格和你买入时的价格差，再乘以每点的价值和你持有的手数。
2024-05-03 16:13:40
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原创 关于什么是股指期货的知识普及篇
从未来交易的情况来看，股指期权上市之后的一段时间内将以机构投资者的套保操作为主，因为一般的中小投资者还不是非常的专业，即便想操作股指期权，也还需要有一个认识的过程，而且一般的投资者都是有自己一套交易习惯，不会贸然进入陌生的新市场。从理论上看，股指期权一定程度上可以对冲股指期货的风险，所以其交易量将大于股指期货，从实际情况来看，股指期权合约的数量将远远大于股指期货，因为以单月合约来看，股指期货只有一张单月的合约，而股指期权从理论上可以在不同的行权价上挂上合约，所以也将大大增加交易机会。
2024-05-01 18:58:45
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原创 股指期货为什么远月贴水更大？为什么一直有贴水？
而且，即使在市场大幅下跌的情况下，通过α策略获得的超额收益也能够弥补支付的保险费，从而实现超出市场平均水平的收益。这些投资者并不是不理智的，他们之所以愿意支付这笔费用，是因为他们通过α策略在市场上获得了足够的盈利，使得支付保费成为可行的选择。然而，这些做空的投资者并非不理智，他们愿意支付所谓的“保险费”，以换取对冲风险的保护。个股的超额收益指的是，某支股票由于其自身的经营状况、市场概念、未来发展潜力等因素，相对于整个市场表现出色的部分。而市场整体的收益，即β收益，是指当整个市场上涨时，股票随之上涨的部分。
2024-04-28 16:08:22
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原创 如何用股指期货对冲股票风险？
股指期货是一种比较新的投资工具，适合那些对股票市场有一定了解，又希望用更少的资金去投资更大市场的投资者。但如果你用10万买股指期货，股市涨4%时，你的盈利可能会更高，因为股指期货有杠杆效应，可以放大你的投资收益。但现在有些期货公司推出了降低门槛的服务，只需要2万就可以投资一手股指期货，这让更多的小投资者也能参与进来。但如果你同时持有做空的股指期货，那么当股市下跌时，股指期货的盈利可以抵消你股票的亏损，这样你的总损失就会小很多。而且，随着市场的发展，股指期货的投资门槛可能会进一步降低，让更多人能够参与进来。
2024-04-27 20:19:06
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原创 如何购买国债期货交易?有哪些风险？
但这个过程中，如果邻居突然说不买了，或者你找不到鸡蛋，那就有麻烦了。投资者买卖的不是实际的国债，而是一份合约，这份合约约定了在未来某个时间，按照约定的价格买卖一定数量的国债。2. 杠杆风险：由于交易需要的保证金比例较低，这意味着你有使用杠杆的机会，但同时也放大了亏损的可能性。国债期货也是类似，只不过交易的是国债，而且更复杂一些，因为涉及到保证金、杠杆等因素。5. 平仓：在合约到期前，你可以选择平仓，也就是通过相反的操作结束你的合约。4. 保证金：交易国债期货需要缴纳一定比例的保证金，这是你履行合约的保证。
2024-04-27 18:55:33
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原创 国债期货一手是多少钱？十年国债期货合约介绍
每份国债期货合约的名义面值不同，计算一手国债期货合约的价值时，通常会用期货价格乘以合约的名义面值和合约单位。如上图所示，以T2406合约为例，2024年4月26日最新报价为104.195，则表示每一百元面额的债券报价为104.195元，一张十年期国债期货合约面值是100万，则对应一手十年期国债期货合约价值为104.195*(1000000/100)=1041.950元。9. 最低交易保证金：合约的最低交易保证金标准为合约价值的2%，自交割月份之前的两个交易日结算时起，交易保证金标准为合约价值的3%。
2024-04-27 12:59:07
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原创 股指期货套利和投机的区别是什么？
投机侧重于对市场趋势的预测和时机的把握，而套利则侧重于发现并利用市场的不合理现象。股指期货的套利和投机是两种不同的策略，它们在目标、方法和风险管理上都是有所区别。应用：广泛用于商品期货和股指期货，通过分析两个相关品种的价差来寻找交易机会。3. 市场不动：在没有明显趋势的情况下，依然可以通过买卖价差获得利润。方法：依赖于对市场趋势的分析，包括技术分析、基本面分析和情绪面分析。风险：由于市场的不确定性，即使预测正确，也可能因路径的随机性而亏损。方法：不直接预测市场方向，而是分析市场现象的合理性和持续性。
2024-04-26 20:30:55
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原创 一文了解上证50、沪深300和中证500股指期货怎么做？
它成立于2006年，由几个中国的大交易所（上海证券交易所，深圳证券交易所，上海期货交易所，大连商品期货交易所，郑州商品期货交易所）共同出资建立，目的是为了给投资者提供更多的金融工具，让他们可以对冲风险或者进行投机。其样本空间内股票扣除沪深300指数样本股及最近一年日均总市值排名前300名的股票，剩余股票按照最近一年（新股为上市以来）的日均成交金额由高到低排名，剔除排名后20%的股票，然后将剩余股票按照日均总市值由高到低进行排名，选取排名在前500名的股票作为中证500指数样本股。
2024-04-23 14:15:09
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原创 股指期货的价格形成机制是怎样的？
根据买入申报量和卖出申报量的多少，按少的一方的申报量成交。股指期货合约最后交易日是该合约月份的第三个周五，因此，一般交易所会在第三个周五前一个交易日收市后在交易所网站公布下一交易日要新上市的合约挂盘基准价。比如从集合竞价时间上来看，上海股市每个交易日的9：15至9：25为开盘集合竞价时间，开市期间停牌并复牌的证券除外。股指期货合约的价格主要是通过开盘集合竞价、开市后的连续竞价交易和新上市合约的挂盘基准价由交易所确定这三种方式形成的。开盘集合竞价是指在开盘前的规定时间内接受买卖申报一次性集中撮合的竞价方式。
2024-04-23 11:42:48
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原创 股指期货会影响大盘吗？
在市场下跌时，投资者可以通过做空股指期货来对冲持有的股票，避免大规模抛售股票造成的市场恐慌和进一步下跌。：反之，当投资者预期股市将上涨时，股指期货的价格往往会出现升水，即期货价格高于现货价格，且这种升水随着合约到期日的延长而增大。：如果投资者普遍预期股市将下跌，他们可能会减少对股票的投资，尤其是那些对指数影响较大的权重股。通过这些机制，股指期货在不影响市场基本面的情况下，通过市场参与者的行为对股市大盘走势产生间接影响。对于大规模资金的投资者，尤其是那些被动跟踪指数的投资者，股指期货的避险功能尤为重要。
2024-04-21 20:22:13
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原创 股指期货的交易策略及操作技巧
由于股指期货的套利操作，股指期货的价格和股票现货（股票指数）之间的走势是基本一致的，如果两者步调不一致到足够程度，就会引发套利盘入这种情况下，那么如果保值者持有一篮子股票现货，他认为当前股票市场可能会出现下跌，但如果直接卖出股票，他的成本会很高，于是他可以在股指期货市场建立空头，在股票市场出现下跌的时候，股指期货可以获利，以此可以弥补股票出现的损失。这就是所谓的空头保值。在对冲的期间，该基点可能是很大或是很小,若基点改变(这是常见的情况)，便不可能出现完全对冲,越大的基点改变，完全对冲的机会便越小。
2024-04-20 19:52:40
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原创 什么是股指期货?它有什么意义?
例如：一个以债券为主要投资对象的机构投资者，认为近期股市可能出现大幅上涨，打算抓住这次投资机会，但由于投资于债券以外的品种有严格的比例限制，不可能将大部分资金投资于股市，此时该机构投资者可以利用很少的资金买入股指期货，就可以获得股市上涨的平均收益，提高资金总体的配置效率。股指期货具有做空机制，股指期货的引入，为市场提供了对冲风险的途径，担心股票市场会下跌的投资者可通过卖出股指期货合约对冲股票市场整体下跌的系统性风险，有利于减轻集体性抛售对股票市场造成的影响。指股指期货合约在交易所交易的时间。
2024-04-14 00:27:05
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