谷数科技在科创板递表：业绩不达标多次被动回购，有股东提前退出

日前，北京谷数科技股份有限公司(下称“谷数科技”)在上交所科创板提交招股书，并获得受理。招股书显示，谷数科技拟募资5亿元，用于存储产品升级及产业化建设项目、研发中心建设项目等。

 

根据介绍，谷数科技是一家从事企业级存储系统和数据库管理系统研发、生产与销售的厂商，主要服务于国防军工客户。参与了我国多个重大国防军工项目建设，用户覆盖军委机关、军兵种、军工集团及科研院所和集成商等。

招股书显示，2018年、2019年、2020年，谷数科技的营收分别为7017.06万元、1.24亿元、2.08亿元，对应的净利润分别为297.59万元、1706.66万元、5237.18万元。

 

谷数科技称，2021年作为“十四五”规划的第一年，不排除受五年建设规划周期实施进度的影响，军方采购进度不及预期，同时受市场竞争加剧的影响，从而导致公司未来业绩存在下滑风险。

招股书显示，谷数科技在报告期内参与了包括我国某型卫星应用系统、某型大数据存储与数据挖掘分析系统在内的多个重大国防军工建设项目。

同时，通过参与预研和型研项目，深入到国防军工前沿技术探索及信息化装备建设中。其中，谷数科技旗下移动存储产品参与的某型军用特种车辆已经通过了军品定型的正样鉴定阶段，并已经开始小批量供货。

 

值得一提的是，谷数科技在提示风险时表示，其主要服务于国防军工客户，客户集中度较高。报告期内，公司主要向下游行业的军工客户提供专业高效的数据存储和数据管理产品和服务，国防军工领域收入占比超过90%。

同时，谷数科技在报告期各期向前五名客户（按合并口径）合计销售额分别为5715.81万元、1.01亿元及1.11亿元，占主营业务收入的比重分别为81.46%、81.16%及53.26%，客户集中度高。

2018年末、2019年末及2020年末，谷数科技的应收账款账面余额分别为1198.47万元、6325.24万元和1.34亿元，占同期营业收入的比例分别为17.08%、50.87%和64.61%，应收账款金额较大且持续上升。

谷数科技称，随着公司营业规模的持续扩大，应收账款可能会进一步增加。此外，截至2020年末，谷数科技还存在“背靠背”回款条款的应收账款余额为7337.48万元，占当期期末应收账款余额的54.50%。

股权方面，谷数科技控股股东为杨刚，其直接持有谷数科技45.94%的股权。杨刚、刘海燕夫妇合计可控制公司65.28%的股权，系公司实际控制人。当前，杨刚任董事长兼总经理，刘海燕任副董事长。

 

贝多财经发现，因未完成原定业绩承诺，杨刚曾多次被动回收股份，并由杨刚指定的第三方承接。其中，2019年9月的转出方包括嘉兴华控、辽路工程、云集财富等。

同样在2019年9月，鉴于谷数科技完成原定业绩承诺，常德念青与杨刚签署《股权转让协议》，杨刚同意以股权补偿形式对常德念青进行业绩承诺补偿，并同意将所持公司出资额25.505万元以1元价格转让给常德念青。

2020年5月，根据2019年杨刚与天世汇通、嘉兴华控、安信投资等协议方及谷数科技签署的投资协议，因未完成投资协议约定的相关业绩承诺，杨刚按照协议约定均以1元的价格向上诉等协议方转让相应股份。

根据介绍，安信投资在2019年11月作为跟投方与谷数科技、杨刚签署《投资协议书》，同意以5000万元受让杨刚所持谷数科技168.9167万元出资额，并约定了对赌条款。

因未完成投资协议约定的相关业绩承诺，杨刚、谷数科技与安信投资在2020年5月签订《股权转让协议》，协议约定将谷数科技的估值由14.80亿元调整为12.00亿元，杨刚以股权转让的方式对安信投资进行股权补偿。

具体来看，将杨刚将其持有的谷数科技70.9560万股股份以1元的价格转让给安信投资。2020年12月，根据国投集团内部关于对外投资规范管理要求，安信投资将持有谷数科技的股份全部转让给启元开泰。

2021年2月，杨刚在将其持有的谷数科技27.7380万股股份以1元的价格转让给常德念青，以完成业绩承诺补偿。同期，杨刚继续向天世汇通无偿转让其持有的谷数科技41.4322万股股份以完成业绩承诺补偿。

其中，常德念青将其在2021年2月获得的股份补偿27.7380万股，以数科技公司整体股权12.00亿元估值为定价基础，将该等股权作价369.84万元转让给新投资方共青城耀聪。

与此同时，因海聚科技部分合伙人存在大额资金需求，且有新投资方愿意承接相应股权。2021年2月23日，海聚科技与上海宙爵签署《股份转让协议》，将其持有的126.9720万股股份以1692.96万元的价格转让给上海宙爵。

2021年3月2日，海聚科技与上海琼阳馆签署《股份转让协议》，同意以谷数科技整体股权12.00亿估值为定价依据，海聚科技将其持有的谷数科技79.6860万股股份以1062.48万元的价格转让给上海琼阳馆。

转让完成后，杨刚直接持有谷数科技45.94%的股权，海聚科技持股19.34%，天世汇通持股6.75%，嘉兴华控持股4.93%，童新苗持股4.70%，启元开泰持股4.17%。其中，杨刚持有海聚科技52.84%的股权，刘海燕持有后者25.05%的股权。