奶爸的交易系统

昨晚在《给朋友的一封信》中，提到“多头市场做多、空头市场做空、震荡市休息”，还有我每晚看盘备忘时会说“可做多区间、可做空区间”，有朋友来问，该如何判断多头市场、空头市场。下面做个简单说明：

我主要操作模式是趋势交易，平时主要参考两条均线：一条是年线（250日线），用来判断长期趋势；一条是20日线，用来判断中期趋势。判断的依据我做了一张表：

是不是一对照就一目了然。为了减少物极必反（涨多了总会跌，跌多了总会涨）带来的伤害，我又加了两条简单的限制条件：1、在可做多区间如果遇到M头、头肩顶等经典顶部形态，休息；2、在可做空区间如果遇到W底、头肩底等经典底部形态，休息。哈哈，休息的情况比较多，感觉我自己做交易主要就是在休息。

需要提醒的是，这只是我自己的一个简单判断体系，并不是标准答案。比如你换成120日均线和30日均线组合，那也阔以；或者你通过成交量、k线结构等方式来判断，那也行。但是不管如何，我觉得一定要有个简单、清晰，可以参照执行的标准，才能真正约束自己的行为。

还有就是，不管用什么样的方式来判断，都会存在不完善的地方，都会有犯错误的时候。有时候会踏空很久，有时候会连续被骗线，这是无法避免的。这世界上本来就没有完美的东西，而且我们根本不需要每次都能做对，每天都能从市场赚钱，不是吗？

 

自从上证去年见顶5100点以来，A股已经出现3次称得上股灾的暴跌（6月1.0，8月2.0，今年初3.0）。很侥幸，3次天上落石头都基本躲过了。谈些经验和体会吧。

首先说明，我肯定没有任何预知能力，每一次暴跌都完全出乎我意料。但是这没关系，我们根本不需要知道市场第二天会怎么样（其实也无法知道），只要执行好一个简单的规则，就能在非常恶劣的环境下保护好自己。

这个简单的规则就是：只在多头市场做多，空头市场做空，其余时间一律休息。同时，严格执行好止损。

每次股灾，都是从指数跌破20日均线开始的。当指数跌破20日均线后，我手里原先持有的一些股票，价格开始回撤到保护性出局点，坚决卖出。随后，由于指数一直处于20日均线下面，按照我的交易系统，再也不具备开仓做多的条件，自然而然就变成空仓了。这时候，不管大盘怎么暴跌，情况多么极端，再也不会受伤。

 

有些朋友，下跌刚开始也是逃过的，后来因为各种原因又重新被骗了进去。这是缺少经验的一种表现。既然逃离了火场，不要因为人家喊一句老乡别跑，又轻易返回。重返市场只有一个标准：指数先站上20日均线。不然怎么证明市场已经被救活了？只要指数还没站上20日均线，我不管你国家队救市也好，股神们再怎么忽悠也好，都不会入场。我只相信眼睛看到的。

相信我，如果真有大行情，指数是一定能够重新站上20日均线的。证券市场几百年的历史，从来没有指数一直在20日均线下运行的牛市。过去没有，将来也不会有。而站上20日均线之前无论怎么反弹，空间就那么大一点，我们又能错过多少？防止亏大钱，永远比赚小钱更重要。

 

20130301举一个长线买点谈黄金的例子

 

图中黄色的是250日均线（年线），白色是20日均线。黄金期货从第二个顶部1800美元跌到现在，时间跨度约3年半，最多跌去45%左右，目前价格大约是当时的三分之二。通过这波上涨，目前已经突破并且站上年线一段时间。

如果我们要做多黄金，相当于赌一个大周期的趋势转折，俗称抄底。那么按照简单的均线交易法则，可以耐心等待这波反弹结束，再一次回踩到年线附近确认时入场。如果回踩时跌不到年线位置又开始上涨，可以在20日均线跟着拐头后追进。如果回踩一路跌破年线重新沉入水底，那就放弃啦。

也就是说：当前黄金正处在一个比较强的反弹过程中，但是不是形成中长期反转还需要用一波回踩来进一步确认。这个时间周期，大概还需要2个月左右，那时候入场，比现在进去追高，可能更加安全更有效率。万一真的一路不回调，那错过就算啦。总之我始终觉得，如果不能找一个舒服点的进场位置，那还不如错过。市场上永远不缺机会，没必要自己给自己找难受。

 

2021,4.5夜报中说，多头区间大胆做多，震荡区间休息和布局，空头区间彻底休息；然后选股的时候，优先从“阶段最强指数”中选；