港联证券|三条主线掘金数字经济概念

今年以来数字经济板块不断走强，截至5月24日收盘，数字经济板块累计涨幅超26%，大幅跑赢同期上证指数。概念板块中年内有173只个股期间实现上涨，占比超八成。中国科传、中科信息、鸿博股份涨幅超过200%，果麦文化、神州泰岳、英方软件等6只个股年内累计上涨均超100%。24日，数字经济概念再度走强，泽宇智能、百胜智能20%涨停，万润科技、若羽臣、天娱数科涨停。

 

从一季报数据来看，数字经济概念上市公司表现不俗。同花顺数据显示，数字经济板块内有140家公司今年一季度归母净利润实现同比增长，占比65.42%。其中中兴通讯净利润26.42亿元，同比增长19.2%，公司充分把握数字经济建设、人工智能应用带来的发展机遇，所以一季度整体业绩实现稳健增长。大华股份年内累计涨幅超80%，一季度净利润4.95亿元，同比增长39.31%，智慧物联业务逐步恢复。

市场人士认为，以ChatGPT为代表的人工智能是今年国内市场的关注热点，对数字经济板块起到了催化和带动的作用，数字经济为全年主线，投资者可以观察布局机会。

数字经济可以从内到外拆解为算力、算法、数据、场景四块，算力是数字经济的底座，涉及处理器、服务器、交换机、路由器、光模块、人工智能芯片、异构处理器、物联网、边缘计算等板块；数据是基础性战略资源和关键性生产要素，包括数据采集、数据存储、数据加工、数据流通、数据分析、数据应用、生态保障；场景是数字经济的最终落地，是数字经济链条上涉及范围最广、想象空间最大的环节。

港联证券表示，数字经济未来随着具体的扶持和支持的政策出台，三条主线将会比较明晰：一是数字产业化主线，围绕国产化布局，核心领域包括信创、半导体、云计算、人工智能选装；二是产业数字化主线，围绕数字赋能、传统产业技术变革，核心领域包括智能汽车、工业软件、能源IT、医疗IT等；三是数字新基建主线，围绕项目配套加速落地，核心领域如智慧城市、智慧交通、乡村振兴、数字乡村等。