詹姆斯·西蒙斯

        詹姆斯·西蒙斯（James Harris Simons）于1938年出生在美国波士顿郊区一个犹太家庭。据说，西蒙斯很小就开始表现出对数字、形状超出年龄的兴趣，他说自己3岁就想学数学了。西蒙斯在波士顿附近一个叫牛顿的小镇读完中学后，就进入了麻省理工学院读数学。他当年的导师数学家辛格回忆说：“西蒙斯的悟性很好，他能直观地感受到数学的原理，这是很罕见的。”
1958年，20岁的西蒙斯用了3年学完本科，转投加州大学伯克利分校攻读数学博士学位。期间他第一次结婚，婚礼收到的礼钱都被西蒙斯拿去投资了，不管股票还是大豆期货都赚了。但是那时候西蒙斯还对投资、交易之类的事情兴趣不大。
        三年以后西蒙斯就拿到了博士学位，回到母校麻省理工学院当老师，那时他才23岁。他的博士学位导师回忆说“吉姆（西蒙斯的昵称）是个很有独创性的人，喜欢坚持走他自己认定的路。”他的博士论文讨论的有关多维弯曲空间里的几何问题，和后来以西蒙斯和华裔著名数学家陈省身联合命名的Chern-Simons理论一样，都属于拓扑几何学的范畴。
        1967年，西蒙斯接受了成立才10年的纽约州立大学石溪分校（简称石溪大学）的校长陶尔的邀请，出任该校数学系主任。他招兵买马，不分远近，请到了一些当时或者后来的学科领军人物，这些人分别来自德国波恩大学、美国密歇根大学、俄罗斯的圣彼得堡国立大学，等等。西蒙斯在石溪大学待了8年，在这期间，他不仅和加州大学伯克利分校微分几何学的顶尖人物陈省身共同创立了著名的Chern-Simons 理论，而且使这个新成立大学的数学系的拓扑几何研究在全美名列前茅。
        1974年，西蒙斯在商品市场赚了钱后（从60万美元变成了600万美元），让他开始对交易有了兴趣。虽说他在学术上的成就已独领风骚，但他还是开始慢慢地移情别恋。后来他自己说“学术界的节奏太慢了”。而另外一个原因是西蒙斯研究的数学领域出成果很难，需要很长的时间，有时候还要靠相当的运气。
        1978年，他完全脱离了石溪大学，成了专业投资人。他成立了一个林姆若伊基金，专门从事各种投资活动，其中主要是外汇交易，但是也包括投资各种小公司现在被统称创投基金的投资活动。10年间，林姆若伊基金的投资回报是25倍，相当于每年增长38%左右。
        西蒙斯于1988年关闭了已有10年交易历史的林姆若伊基金，成立了文艺复兴科技公司，该公司管理的就是后来众所周知的大奖章基金。公司的地址不在金融界聚集的华尔街，而是在石溪大学的边上。此时西蒙斯的投资方法才从主观交易完全转型到量化交易。
        大奖章基金和林姆若伊基金有两个明显的不同。第一个不同点，大奖章的投资范围不再包括创投基金。虽说西蒙斯的第一桶金源于投资小公司，而且他一生都对直接投资各种小公司有着浓厚的兴趣，但是大奖章基金投资的产品按照他本人的话来说必须符合三个条件：“必须在公众市场上交易；必须有足够的流动性;必须适合用数学模型来交易。”
        第二个不同点，大奖章基金的投资方法是纯粹的量化投资，以技术数据为主，而林姆若伊基金的投资方法则以基本面数据和主观判断为主。对于其转型的原因，西蒙斯也回答道“首先，数学模型降低你的投资风险。其次，数学模型降低你每天所要承受的各种心理压力。”后面一点是很重要的，因为判断型的投资完全依赖大脑根据最新的信息做出最新的判断，所以，要想不贻误战机，大脑必须随时随地地保持高度警觉的状态，因为新的信息在不断出现，投资的仓位需要不断
地调整。
        开张第一年，大奖章基金赚了8.8%。但是1989年起模型似乎开始罢工，从年初到4月，大奖章基金赔了30%。西蒙斯花了6个月的时间冥思苦想，最后决定将过去模型中的有关宏观经济数据的部分完全剔除，只留下技术数据。同时，公司将注意力集中在短线交易上。这应该算是大奖章基金的重要转折点，当时制定的投资战略被保留至今，也是大奖章基金长盛不衰的立命之本。
        新公司创立之初，西蒙斯的干将主要来自3个地方：一个是石澳大学的数学系，过去他曾经是系主任；另外一个是国防分析研究院；第3个地方可能会令人感到惊奇，是IBM公司的语音识别实验室。有人曾经说，当年西蒙斯把整个语音识别实验室的精英统统都给挖走了。
        有了这样一群形形色色局外人琢磨不透的科学家，公司的数学模型在不断更新和变化，很多的灵感就是在这样的跨学科碰撞中产生的，西蒙斯的大奖章基金也就理所当然地从胜利走向胜利。1994年，美联储6次升息，利率从3%升到5.5%，当年政府债券的收益为6.7%，大奖章基金赚了77%，2000年的科技股股灾中，标准普尔 500指数跌幅超过10%，大奖章基金获得空前的丰收，净回报98.5%。似乎每当股市或者债市越差，市场的波动性越大的时候，大奖章的表现就越好。西蒙斯自己也说过，他的基金需要一定的波动性才表现最好。他说：“要赚钱，就要市场动。”
        大奖章基金的投资组合包括上干种不同的股票和各种其他金融工具，它的交易非常频繁和迅速，很多人在描述大奖章基金的交易方式时都会形容成“像机关枪一样”，基金过去每年的周转率在十几倍到几十倍之间。2003年年底大奖章基金资金的股票投资金额为82亿美元，持有1387只股票，前一年年底的股票持仓量为123亿美元。它所持的股票并不是那些很偏门的公司，而是交易量很大的生化、食品、医药、采矿、国防、金融行业的股票。
        2005年，文艺复兴科技公司的财务总监马克，西尔伯告诉外界，大奖章基金已经达到了流动性的限额，所以将退还基金中外界投资人的钱。其实在之前的3年中，大奖章基金一直在不断返还外界投资人的钱。2005年年底，外界投资人在大奖章里的钱已经被完全退还。2006年开始，大奖章基金的所有投资人都是复兴技术公司的现任或者前任雇员及其家属，这样做的目的是使大奖章基金的总值保持在50亿美元左右，光是雇员的钱就已经达到这个数字。
        但是文艺复兴科技公司并没有对外界投资者完全关闭大门，它新开设了两个基金来欢迎新的投资者。这两个基金的最低投资额为2000万美元，所以它主要的目标是机构投资者，尤其是退休金的管理公司。新的基金规模上限是1000亿美元，只投资美国的上市股票，所以和大奖章基金不同，后者买卖很多外汇和商品期货。新基金的投资时限也要比大奖章基金长，并且以买进股票为主，所以更接近公募基金。