P2P“点融网”凭什么拿得2.07亿美元融资？

中国金融科技50强之“点融网”互联网借贷

点融网：成立于2012年，上海点融金融信息服务有限责任公司

融资规模：C轮完成融资2.07亿美元，估值6.8亿美元。渣打银行、老虎环球基金、北极光创投、渤海金控、CFF、巨溢资本。28个网点，2600余员工。

核心产品：互联网借贷平台和银行解决方案。

借贷平台包括借款和贷款两个平台，贷款平台为点融理财，主要有团团赚产品和贷款散标产品，团团赚产品和其他互金平台投资产品类似，以投资固定期限或者不定期限理财产品获取固定收益为主，产品品种较少，收益率躲在4%-10%之间，贷款散标产品以抵押贷款和应收账款类短期贷款为主，利率多在7%-9%之间，产品品种较少。

借款平台主要有工薪贷、新贵贷、助业贷、业主贷、小微企业信用贷、大食贷等多个品种，涉及为按揭贷款买房者、小微企业主、餐饮业商户、工薪族、企事业单位员工、私营业主等多个主体。贷款利率在14-17%之间。点融网根据风险定价，遵循风险越高，利率越高的原则。

银行解决方案类产品在点融网官网找不到任何相关产品信息。

核心优势：

（1）风控模型——极度分散模型

平台将投资人的资金分散到非常多不同的借款人，降低资金无法收回的风险。

（2）业务模型——矩阵模型

解决极度分散带来的债权管理难题，将债务人与债权进行矩阵管理，对每一笔债券设置流动性管理措施。

解决的痛点：

（1）去中心化，打破信息不对称

重新匹配有投资需求和接待者之间的信息，与银行相比，大大降低了资金获取成本和信息获取成本。

（2）P2P最难的风险控制

平台以极度分散风控模型和业务矩阵模型极大的控制了借贷风险，在拥有丰富互联网金融领域法律经验的创始人的管理下，点融不良率不超过3%。

（3）普惠金融

普惠金融一词是国家大力提倡和发展的，中国是一个高储蓄国家，点融网为广大有理财需求的群体提供了一个成本更低，信息更加透明化，更好的选择。

（4）中国互联网金融协会唯一的P2P常务理事单位

中国P2P理财经历了从兴起、快速发展、发展高峰再到现在成熟理性的阶段，在此过程中曝露出一大批问题，各种倒闭“跑路”、监管不符问题层出不穷，作为中国互联网金融协会唯一的P2P常务理事单位，除了为投资者提供安全可靠的产品和稳定的投资收益以外，合规经营、符合监管要求等方面也是其它P2P企业的典范。

核心团队：

核心团队来自于哈佛、斯坦福、麻省理工等国际顶尖学府，有着渣打、微软、摩根等众多知名互联网和金融企业十五年以上工作经验，被外界称为“黄金管理团队”。

创始人兼CEO：苏海德，Lending Club共同创始人，技术总裁。

创始人兼联合CEO：郭宇航，清华大学五道口金融学院EMBA。

首席运营官：罗龙翔，渣打银行中国副行长，曾就职渣打集团信贷风险管理总监，具备FRM和CFA证书。

首席财务官：邝旭霞，毕业于麻省理工学院，曾就职美林证券和摩根士坦利公司的投资银行部。

首席技术官：孔令欣，毕业于斯坦福大学，曾就职微软技术研发和项目管理。

存在的问题：

（1）投资产品类型较少

可供投资的品种主要有两大类，包括团团赚和借款散标类，团团赚除新手团以外只有四种可投标的，散标产品几乎无标可投，网站挂的五个标都已满标。

（2）收益一般

和其他平台相比，除了产品类型单一外，可供投资者选择的余地实在不足，投资收益主要集中在4%-9%之间，对于不同风险偏好的投资者缺乏有效的区分，尤其是对于风险偏好者，缺乏好的投资产品供其投资。

（3）信息披露不足

作为P2P平台，最重要的是获取投资者的信任，尽可能的多披露借款人的信息和资信状况，点融网系统在资金去向、借款人信息、还款方式、期限、收益等都有详细说明，但是和其他平台相比，缺乏对借款人真实信息的核实和披露，将借款人经营资质、资金去向、借款合同等信息的真实图片进行有效披露。