预测：原理与实践（第二版）2021/05/03 第三次更新

1.1 可以预测什么？

在许多情况下都需要预测:决定是否在未来五年内再建一座发电厂需要对未来需求进行预测;下周安排呼叫中心的工作人员需要预测呼叫量;库存需要对库存需求进行预测。预测可能需要提前几年(对于资本投资)，或者仅仅提前几分钟(对于电信路由)。无论所涉及的情况或时间范围如何，预测都是有效和有效率规划的重要辅助。

有些事情比其他事情更容易预测：明天早上的日出时间可以精确地预；另一方面，明天的彩票号码无法准确预测。一个事件或一个数量的可预测性取决于以下几个因素：

1. 我们对影响它的因素有多了解;
2. 有多少数据可用;
3. 预测是否会影响我们试图预测的事情。

例如，电力需求的预测可以非常准确，因为这三个条件通常都得到满足。我们对影响因素有很好的了解:电力需求很大程度上是由温度驱动的，节假日等日历变化和经济条件的影响较小。只要有足够的电力需求和天气状况的历史数据，并且我们有能力开发一个良好的模型，将电力需求和关键驱动变量联系起来，预测就会非常准确。

另一方面，在预测货币汇率时，只有一个条件是满足的:有大量的可用数据。然而，我们对影响汇率的因素了解有限，而且对汇率的预测对汇率本身有直接影响。如果有广为宣传的汇率将上升的预测，那么人们会立即调整他们愿意支付的价格，因此预测就会自我实现。从某种意义上说，汇率变成了它们自己的预测。这是“有效市场假说”的一个例子。因此，预测明天的汇率是上升还是下降，就像预测抛硬币的结果是正面还是反面一样容易预测。无论你预测什么，在这两种情况下，你都有50%的概率是正确的。在这种情况下，预测者需要意识到他们自己的局限性，而不是声称超出可能。

通常在预测中，关键的一步是知道什么时候可以准确预测，而什么时候预测并不比抛硬币好。好的预测捕捉历史数据中存在的真实模式和关系，但不会复制并且不会再次发生的过去事件。在本书中，将学习如何区分过去数据中应该被忽略的随机波动和应该被建模和外推的真实模式。

许多人错误地认为在变化的环境中预测是不可能的。每个环境都在变化，一个好的预测模型能够捕捉事物变化的方式。预测很少假定环境是不变的。人们通常认为，环境变化的方式将持续到未来。也就是说，一个高度不稳定的环境将继续高度不稳定;一个销售额波动的企业，其销售额也会继续波动;一个经历过繁荣和萧条的经济将继续经历繁荣和萧条。预测模型的目的是捕捉事物运动的方式，而不仅仅是事物的位置。正如亚伯拉罕·林肯(Abraham Lincoln)所说:

如果我们能首先知道我们在哪里，我们将走向何方，我们就能更好地判断该做什么和如何去做。”

预测情况在时间范围、决定实际结果的因素、数据模式类型和许多其他方面有很大的不同。预测方法可以很简单，比如用最近的观测结果作为预测(称为naïve方法)，也可以很复杂，比如神经网络和联立方程的计量经济系统。有时，根本没有可用的数据。例如，我们可能希望预测一种新产品第一年的销售情况，但显然没有数据可用。在这种情况下，我们使用第4章讨论的判断预测。方法的选择取决于可用的数据和要预测的数量的可预测性。