通达信大宗交易监控：如何通过大宗交易发现主力动向

通达信大宗交易监控：如何通过大宗交易发现主力动向

大宗交易不是简单的"大单买卖"

很多人以为大宗交易就是金额比较大的买卖，其实完全不是这么回事。大宗交易是A股市场特有的一种交易机制，简单来说就是买卖双方私下谈好价格和数量，然后通过交易所专门通道完成交易。和普通交易最大的区别是：大宗交易不会直接影响盘中股价走势。

我见过不少新手盯着大宗交易数据看，发现某只股票折价10%成交就吓得赶紧抛售，结果第二天股价反而大涨。这就是没搞懂大宗交易本质的表现。

为什么主力偏爱大宗交易通道？

主力资金动辄几千万上亿的资金量，如果直接在二级市场买入，股价早就被买飞了。通过大宗交易，主力可以：

1. 一次性拿到足够筹码
2. 避免冲击成本（不会把股价买得太高）
3. 交易过程相对隐蔽

去年有个客户跟我分享过他的观察：某只中小盘股连续三天出现大宗交易，累计成交2亿元，但盘面毫无波澜。一周后公司突然发布重大资产重组公告，股价直接三个涨停。这就是典型的主力通过大宗交易悄悄建仓的案例。

通达信如何帮你捕捉这些信号？

第一步：找到大宗交易数据入口

在通达信软件里，输入"16"调出大宗交易数据页面。这里能看到当天所有大宗交易记录，包括：

• 成交价格（特别注意折溢价情况）
• 成交量（占流通盘比例很关键）
• 买卖方营业部（这个后面会重点讲）

第二步：关注这三大关键指标

1. 折溢价率：折价10%和溢价5%完全是两个故事。一般来说：

   • 大幅折价可能是股东减持
   • 平价或小幅溢价往往是机构调仓
   • 异常溢价要警惕对倒嫌疑

2. 成交量占比：单笔成交占流通盘1%以上就值得重点关注。特别是连续多日出现这种情况，大概率不是偶然。

3. 营业部关联：点击成交记录能看到买卖方营业部。如果买方是"机构专用"席位，而卖方是某个营业部，这往往意味着专业机构在接盘。

实战中的三个经典套路

套路一：折价接盘后的拉升

去年某科技股出现连续大宗交易，折价率都在8%左右，接盘方全是机构席位。当时流通市值约50亿，两周内通过大宗交易接了近3亿筹码。随后股价在两个月内翻倍。

关键点：折价但机构接盘，说明他们看好后市空间。

套路二：溢价收购的明牌

某消费股大股东通过大宗交易以溢价15%的价格收购了5%股份。这种异常溢价传递出强烈信号：要么公司有重大利好，要么是要争夺控制权。果然三个月后公司启动私有化。

关键点：超高溢价往往不是简单的财务投资。

套路三：对倒出货的陷阱

最要警惕的是同一营业部既买又卖，而且成交量巨大。这很可能是主力在对倒制造活跃假象。有个客户曾经看到某股票大宗交易很活跃，结果追进去后发现是庄家左手倒右手出货。

关键点：买卖方营业部相同且频繁交易要警惕。

我的独家监控方法

在通达信里可以设置条件预警（路径：功能-预警系统-条件预警设置），我通常会设置这几个条件：

1. 单笔成交金额＞5000万
2. 折价率＜-5%或溢价率＞3%
3. 成交量/流通盘＞0.5%

这样系统会自动推送符合条件的大宗交易。去年用这个方法成功捕捉到某新能源车产业链公司的机构建仓信号，当时大宗交易均价32元，现在股价已经到80多了。

新手最容易踩的三个坑

1. 只看价格不看量：一笔100万的折价交易和1个亿的平价交易，显然后者更有参考价值。

2. 忽视时间维度：单日异动不如持续流入。我建议至少观察一周的累计数据。

3. 过度解读单一信号：大宗交易只是辅助工具，要结合龙虎榜、资金流向等综合判断。

现在开户的特别福利

最近我们营业部和通达信合作推出了大宗交易监控专版，开户就能获得：

• 定制化大宗交易预警模板
• 每日机构大宗交易动向简报
• 专属客户经理一对一解读服务

特别是对于资金量50万以上的客户，我们还会提供大宗交易对手方匹配服务——没错，你也有机会成为接盘机构的那一方。

上周刚有个客户通过我们这个渠道，以比市价低6%的价格一次性拿到了某半导体公司2000万的筹码，现在浮盈已经超过30%。这种机会在普通交易渠道根本不可能实现。

（这里省略具体开户引导话术，可根据实际业务需求补充）

最后说句实在话：大宗交易数据就像主力留下的脚印，关键是要学会分辨哪些是诱饵，哪些是真正的机会。我整理了一份《近半年大宗交易超额收益案例解析》，需要的朋友可以私信我领取。