2.2、反转形态 - 双线反转形态

K线技术学习笔记

----- 基本知识 -----
1.1、基本知识 - 蜡烛图的历史
1.2、基本知识 - 蜡烛图的结构
1.3、基本知识 - 合成蜡烛线
----- 反转形态 -----
2.1、反转形态 - 单线反转形态
2.2、反转形态 - 双线反转形态

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2.2、双线反转形态

2.2.1、吞没形态（抱线形态）

• 吞没形态的特点：

  1. 在吞没形态之前，市场必须处在明确的上升趋势（看跌吞没形态）或下降趋势（看涨吞没形态）中，哪怕这个趋势只是短期的。
  2. 吞没形态由两条蜡烛线组成。其中第二根蜡烛线的实体必须覆盖第一根蜡烛线的实体（但是不一定需要吞没前者的上下影线）。
  3. 吞没形态的第二个实体应与第一个实体的颜色相反。（第一条蜡烛线为十字线时例外）。

• 看涨吞没与看跌吞没

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• 出现以下特征，吞没形态的反转信号将大大增强：

  1. 吞没形态第一天的实体非常小（原趋势动力正在衰减），而第二天的实体非常大（新趋势的潜在力量正在壮大）。
  2. 吞没形态出现在非常快速的市场运动（连续长阴或者连续长阳）之后。快速的市场运动常常代表市场处在超买或者超卖状态下，容易遭受获利平仓头寸的打击。
  3. 吞没形态中，第二个实体伴有超额的交易量。

• 吞没形态构成支撑水平或阻挡水平。

  • 支撑水平：看涨吞没形态的两根蜡烛线中，其最低点可以构成支撑水平（后市以收盘价来观察突破与否）。

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  • 阻挡水平：看跌吞没形态的两根蜡烛线中，其最高点可以构成阻挡水平（后市以收盘价来观察突破与否）。

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2.2.2、乌云盖顶

• 乌云盖顶形态由两根蜡烛线组成的，出现在上涨的市场中，属于顶部反转形态。

• 如果在乌云盖顶形态之后，或者在看跌吞没形态之后，出现了一根长长的白色实体，而且其收盘价超过了这两种形态的最高价，那么这可能预示着新一轮上冲行情的到来。

• 乌云盖顶形态的特点：

  1. 一般出现在上升趋势之后，有些情况下也可能出现在水平调整区间的顶部。
  2. 第一根蜡烛是坚挺的白色实体；第二根蜡烛的开盘价超过了第一根的最高价（高于第一根的上影线的顶端），第二根的收盘价接近当日最低价，并且明显地向下扎入第一天白色实体的内部。
  3. 第二根的黑色实体向下穿进第一天的白色实体的程度越深，则该形态构成顶部反转形态的可能性就越大。（一般要求向下穿过前一天白色实体的50%）

• 出现以下特征，将加强乌云盖顶形态的看跌意味：

  1. 在乌云盖顶形态中，黑色实体向下穿入白色实体的程度越深，则该形态构成市场顶部的机会越大（如果完全覆盖，即为看跌吞没形态）。
  2. 在乌云盖顶形态中，白色实体为光头光脚阳线（开盘价为最低价且收盘价为最高价），黑色实体为光头光脚阴线（开盘价为最高价且收盘价为最低价）。
  3. 在乌云盖顶形态中，黑色实体的开盘价高于某个主要的阻挡水平，但是市场未能成功地坚守住（可同时伴有上影线）。
  4. 在乌云盖顶形态中，黑色实体对应着非常大的成交量（抛售行情）。

• 乌云盖顶形态的最高点构成阻挡水平。

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2.2.3、刺透形态

• 刺透形态由两根蜡烛线组成的，与乌云盖顶形态相对，出现在下跌的市场中，属于底部反转形态。

• 刺透形态的特点：

  1. 一般出现在下跌趋势之后，有些情况下也可能出现在水平调整区间的底部。
  2. 第一根蜡烛是黑色实体；第二根蜡烛的开盘价低于第一根的最低价（低于第一根的下影线的底端），第二根的收盘价接近当日最高价，并且明显地向上扎入第一天黑色实体的内部。
  3. 第二根的白色实体向上穿进第一天的黑色实体的程度越深，则该形态构成底部反转形态的可能性就越大。（必须向上穿过前一天黑色实体的50%）

• 出现以下特征，将加强刺透形态的看涨意味：（与乌云盖顶形态相似，但方向相反）

  1. 在刺透形态中，白色实体向上穿入黑色实体的程度越深，则该形态构成市场底部的机会越大（如果完全覆盖，即为看涨吞没形态）。
  2. 在刺透形态中，黑色实体为光头光脚阴线（开盘价为最高价且收盘价为最低价），白色实体为光头光脚阳线（开盘价为最低价且收盘价为最高价）。
  3. 在刺透形态中，白色实体的开盘价低于某个主要的支撑水平，但是市场成功将其拉回支撑水平上方（可同时伴有下影线）。
  4. 在刺透形态中，白色实体对应着非常大的成交量（抢购行情）。

• 刺透形态的最低点构成支撑水平。

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2.2.4、其他双线反转形态

• 孕线形态

  • 由两根蜡烛线构成，其中第二根蜡烛线的实体较小，并且被前一根的实体包裹。

  • 阳孕阴则看跌；阴孕阳则看涨。

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  • 十字孕线：孕线形态中，第二根实体越小，则整个形态越有力量，极端情况下，第二根实体为十字线。

    • 十字孕线形态也可能引发底部过程，不过，当这类形态出现在市场顶部时更有效力。
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• 反击线形态

  • 由两根蜡烛线构成，这两根蜡烛线颜色相反，且具有相同的收盘价（也称为约会线形态）。
  • 在反击线形态中主要观察：第二天的开盘价距离第一天收盘价的距离，距离越远，说明反击力度越大，该形态的反转意味就更强。
  • 看涨反击线：出现在下跌趋势后，第一根蜡烛线是一根长长的黑色蜡烛线。第二根蜡烛线开盘价远低于第一根蜡烛线的收盘价，但多头将价格重新拉回到了第一根蜡烛线的收盘价水平。
  • 看跌反击线：出现在上涨趋势后，第一根蜡烛线是一根长长的白色蜡烛线。第二根蜡烛线开盘价远高于第一根蜡烛线的收盘价，但空头将价格重新打回到了第一根蜡烛线的收盘价水平。
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• 平头形态

  • 平头形态是由具有相同水平的最高点（或最低点）的两根蜡烛线组成的。
  • 平头形态既可以由实体构成，也可以由影线或者十字线构成。在理想情况下，平头形态应当由前一根长实体蜡烛线与后一根小实体蜡烛线组合而成。
  • 平头顶部形态：在上涨市场中，出现两根最高点的位置不相上下的蜡烛，就形成了一个平头顶部形态。
  • 平头底部形态：在下跌市场中，当两根蜡烛线的最低点的位置基本一致时，就形成了一个平头底部形态。
  • 当一个蜡烛图反转信号，同时构成了一个平头形态时，该反转信号就多了一些额外的技术分量。（如平头底+刺透、平头顶+十字孕线）