轮动策略框架视频学习笔记

• 什么是中性策略，中性策略的选股逻辑是什么？
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• 什么是轮动策略，轮动策略的选股逻辑是什么？
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轮动框架脚本介绍

• 轮动策略回测
  轮动回测脚本，自动计算轮动后的资金曲线
  1 读取中性资金曲线
  2 根据资金曲线计算因子（将资金曲线当成一个币）
  3 根据因子值选策略
  4 计算资金曲线
  5 计算策略评价
  6 绘制资金曲线
• 计算多offset资金曲线
  遍历多个offset的轮动资金曲线
• 遍历回测
  遍历轮动因子的参数，批量计算不同参数的轮动策略

q&a:

• 什么基于中性策略的轮动策略：轮动策略就是运行多个策略，然后选取表现最好的策略。
  轮动策略的核心是在多个选择间进行选择和切换，而不是同时运行所有策略，具体来讲就是在多个交易策略之间选择一个最适合当前市场环境的策略来执行，而不是同时部署所有策略。
• 什么是资金费
  资金费支付
  在永续合约市场中，买方（多头）和卖方（空头）通过资金费来调整价格，确保长期合约价格与现货市场保持一致。具体如何操作呢？
  如果合约价格高于现货价格，这意味着市场上的多头比较积极，合约市价比实际现货市价要高，于是多头需要支付资金费给空头，作为对市场价偏高的一种调节。这种支付可以看作是多头为维持其多仓位置支付的一种费用。
  如果合约价格低于现货价格，则市场上的空头比较积极，合约市价低于现货市价，空头需要支付资金费给多头。这种支付则是空头为维持其空仓位置支付的费用。
  资金费率
  资金费率是根据市场条件而定期调整的一个比率，它影响着资金费的大小。资金费率的调整通常是根据合约市价与现货市价之间的偏离程度进行的，目的是通过经济激励来平衡市场，使得合约价格回归至现货价格水平。
  资金费率的调整时间：例如，资金费率可能每8小时调整一次，具体时间依据不同的交易平台设置可能有所差异。
  调整的依据：如果合约持续处于高于或低于现货价格的状态，资金费率将相应调整，以激励相反方向的交易，从而帮助价格回归平衡。