alpha因子常见问题_【史上最详细】WorldQuant Alpha 101 因子系列 #002 研究

本系列由点宽DigQuant量化人才俱乐部独家发布

量化人才俱乐部的成员把 WorldQuant Alpha 101 的每个因子都了做一次最详细的解释和回测研究，一层一层的去拆分因子，把每个公式都说清楚。我们不讨论这些因子是否都是有效的，我们更多的是希望通过我们分析因子背后的金融意义，帮助大家更好的理解市场，明白如何去做一些类似的研究、策略。这是我们的初衷。

Alpha #002 因子

➢ 公式：

➢ 公用函数说明：

1、

含义：x 和 y两个变量过去 d 天的相关系数。取值范围为：[-1,1]。

2、rank(x)

含义：股票的排名。输入值向量x 为股票向量，若输入值含nan，则nan 不参与排名，输出为股票对应排名的boolean 值(排名所占总位数的百分比)。范围为：(0,1]。

3、delta(x,d)

含义：当天x 值减去过去第d 天的值。

例如：向量 x 有 5 个元素x=[5,3,8,6,2]，若d=4。x 元素对应索引为：r=[-4,-3,-2,-1,0]，0表示当天，-4表示过去第 4天。则 y=delta(x,d)=2-5=-3

4、log(x)

含义：对向量x 取对数，进行差异缩小处理。

➢ 公用变量说明：

1、volume :成交量

2、open：开盘价

3、