几何布朗运动(GBM)是一种随机过程，常用于金融数学中的股票价格模拟，特别是布莱克-舒尔斯定价模型。它由满足特定随机微分方程的随机变量构成，其对数与布朗运动相关。GBM具有路径的'粗糙'特性，预期回报与股票价格无关，且仅取正值。然而，GBM模型过于简化，实际中股票波动率并非恒定，且回报分布通常不遵循正态分布。为提高模型现实性，可以考虑引入局部波动率或随机波动率模型。
几何布朗运动 (GBM)(也叫做指数布朗运动) 是连续时间情况下的随机过程，其中随机变量的对数遵循布朗运动,also
called aWiener
process.几何布朗运动在金融数学中有所应用，用来在布莱克-舒尔斯定价模型中模仿股票价格。
Technical定义
A 随机过程St在满足一下随机微分方程 (SDE)的情况下被认为遵循几何布朗运动：
这里是一个维纳过程,或者说是布朗运动，而('百分比drift')
和('百分比volatility')则是常量。几何布朗运动的特性
给定初始值 S0，根据伊藤积分，上面的
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