米筐三季度策略精选

带权重的多因子策略1.0
1、首先选择股票池和因子
2、对每个时期的因子暴露度进行标准化和异常值处理。
3、因子分析
取前两个月作为有效因子鉴别，因子权重处理的分析时间段。
因子判别规则：
对暴露度与下一期的收益的pearson/spearman得相关系数作为IC，IC是计算IR的基础。
因子权重就是让复合因子的IR最大的向量。
有效因子的鉴别就是单个因子IR绝对值最大的3个因子
4、股票打分
将股票的暴露度分成N组，这次N=10.
将因子的权重和组号相乘，每个因子得分相加作为股票此时的总分，取得分最高的股票进行交易

1

#策略分享#【当前市场行情最强势三因子】年化收益118.259% 夏普比率4.9939
用 2017 年1月到 5 月的数据结合决策树和 adaboost 算法，找出当前市场行情最强势三因子，随后以平均权重落单。

【基石策略】第〇期：年化收益 109%+，夏普 1.66+，回撤 16% 的策略，有多基？
手把手复现经典的 Hurst 指数，应用于今年非常火爆的 J88 中。

#策略分享#【彼得林奇】年化收益62.481% 夏普比率2.5244
复现彼得·林奇的“PEG估值法”，并以止损策略完善逻辑。

【基石策略】第一期：基于均线交叉与通道突破相结合的交易系统
使用一组快速、慢速均线确定行情趋势，减少虚假信号的产生，并辅以“再进场”策略，避免“踏空”大段行情。

初学RqAlpha——PonderLSTM和PonderDNC日频期货的简单应用

Fama-Franch三因子及其拓展五因子模型
尽管很多人批评Fama-Franch欠缺理论基础，但是事实而言小市值和低pb确实具有alpha：
1、国内长期以来的壳价值，据估算，国内得到壳价值大约为15亿（特殊牌照加钱），当价格偏离过大时，具有回归的趋势。
2、从80年代到今的科技公司的推动，多数人不具备筛选出‘’真金‘’的能力，从而带来了整体的高溢价，从而容易带动低市值股票价格的增长。
3、船小好掉头，不确定收益更多。

#策略分享#【研报复现（2017.6.3广发金工组研报）-资本利得突出量CGO与风险偏好】年化收益37.873% 夏普比率1.0924

基于创业板与主板的牛熊转换的低PE,低PB选股策略
基于板块轮动，创业板牛就选小市值，HS300牛就选大市值

##2017/09/19 续

市值因子选股+FFScore打分+限价策略止损 年化收益59.317% 夏普比率1.4391

先使用市值因子选股，再利用FFScore进一步选股。这一方面充分考察企业运营状况，另一方面则对风险进行控制。

因子分析

按照市值分组，使用AlphaLens对pe因子进行分析，一共有：Quantiles Statistics，Returns Analysis，Information Analysis，Turnover Analysis
本文详细介绍了数据的预处理（去除异常值和标准化）、将因子相关数据处理成Alphalens所需格式、如何使用Alphalens，以及如何解读各分析结果

2

因子拟合个股收益

1. 选一个特定股票，计算收益率。
2. 选取一些因子，并将它们分类，处理因子数据。
3. 选过去N天每一类中IC比较高的因子。
4. 每一类因子都进行降维得到每一类的代表值。
5. 将过去N天每类因子的代表值和过去N天每天的收益回归，用此回归系数根据当期的每类因子代表值预测当期收益。
6. 评估时间窗口的预测能力。
   

   3

浅析最强RNN可微分神经计算机

本文介绍了可微分神经计算机（Differentiable Neural Computer，DNC）的原理以及有点，并提供了代码实现。

机器学习系列：算法基础----线性回归

本文将基础理论和实际例子结合，介绍了从一元线性回归到多元线性回归，再到岭回归、LASSO和弹性网。

4

机器学习系列：算法基础----聚类

本文介绍了聚类的特点以及常用算法，并提供了聚类的实际应用例子。
文章采用股票的市值，以波动率作为特征，进行KMeans聚类，并分别建立基于lasso回归的多因子模型，再根据模型预测的收益排序选取股票。

5

#绩优势好价低-选股三部曲
一个选股研究:综合考虑基本面，技术面以及估值

##期货：（我选取的是一些表现好一点的期货策略 总目录）

基于开收盘价格间的相对关系变化进行判断的策略
由于上升趋势中的收盘价通常大于开盘价，而下降趋势中的收盘价通常小于开盘价，故本文通过开收盘价之间的关系判断市场的趋势，构建系统交易规则。

均线和K线形态的高低点突破
本策略是基于一种两根K线的组合形态：一根收盘上涨、一根收盘下跌，或者一根收盘下跌、一根收盘上涨。
多头：找到先收弱后收强的形态作为上升趋势的做多点
空头：找到先收强后收若的形态作为下降趋势的做空点

平移的高低点均值通道与K线中值
本策略基于平移后的高低点均值通道来构建，并加入了RangerLeader线开仓过滤，增加系统胜率。