cta策略 有哪些_一文看懂CTA各策略

数据来源：wind，好买基金研究中心

统计区间：2017/10/16

值得投资者关注的是，日内高频CTA策略受期货品种基本面的影响很小，不管是震荡行情还是趋势行情，均有施展空间。上海思勰就是采用的日内高频策略。

当然，日内高频CTA策略因为交易次数频繁，对于交易系统的硬件和软件要求较高，同时也容易产生较高的交易费用。主要以日内高频交易策略为主的CTA基金，如果管理的资金规模不断扩大，该策略因为会面临较大的交易成本而变得难以施展。

趋势策略跟踪价格趋势，趋势行情获益大

趋势策略即通过跟踪商品价格走势进行追涨杀跌，获取收益。由于不同品种价格趋势持续时间不同，故趋势跟踪策略也会有长短期之分。于是，按照持仓周期的长短，趋势跟踪策略分为短期趋势跟踪策略和中长期趋势跟踪策略。

短期趋势跟踪。一般来讲，若是某品种价格走势呈现出日间趋势或周趋势，可用短期趋势跟踪策略。比如像这样的价格走势：

数据来源：wind，好买基金研究中心

统计区间：2017.01.01-2017.10.17

相比于日内高频策略，短期趋势跟踪的策略容量会相对较大，出现短期趋势的时候该策略的收益表现会强于日内高频CTA策略。

中长期趋势跟踪。若商品价格走势呈现月度等长趋势时宜采用中长期趋势跟踪策略。该策略可过滤掉短期商品价格反向走势的冲击，完整的获取商品趋势上涨带来的利润。周波动率较低的市场环境中，商品价格呈现出窄幅震荡上(下)行