北京工商银行业务分析

北京工商银行信贷决策

一、融资业务
　　1. 适用对象
　　在北京市注册，生产经营正常，无不良信用记录的小企业。
　　2. 特色产品
　　（1）资产便利融资
　　应收帐款贷：企业凭借优质应收帐款申请贷款，我行将根据应收帐款的金额，为企业提供最高至应收帐款金额100%的贷款，在提高融资便利的同时，优化客户资产结构。
这里的应收账款可能为销项票据？　　
　　金融票证贷：企业凭借存单、债券、银行承兑汇票等申请贷款，我行根据有价凭证和票据的种类，为企业提供最高至凭证金额9成的贷款，使企业资产流动增值。

要求

一、经工商行政管理部门核准登记，并办理年检手续。

二、有必要的组织机构、经营管理制度和财务管理制度。

三、信誉良好，具备履行合同、偿还债务的能力，无不良信用记录。

四、有固定住所和经营场所，合法经营，产品有市场、有效益。

五、贷款行要求的其他条件。

分类

微型客户小额担保贷款

微型企业、小微企业主和个体工商户
【适用对象】：微型企业
　　【额度期限】：额度最高可达1000万元，期限最长可达3年
　　【担保方式】：房地产抵押、金融资产质押、融资性担保机构保证等
　　【产品特色】：
　　◆办理门槛低——无准入信用等级要求信用评级为D的可以办理？
　　◆贷款额度相对较高——单户上限500万，部分地区可达1000万
　　◆贷款期限长——最长可达3年
　　◆用款灵活——放款速度快、担保方式多样，可循环使用

小企业周转贷款

生产经营稳定、还款来源充足、能够提供有效担保的小企业
担保方式：抵押、质押、保证等多种担保方式
产品特色：担保方式多样，贷款用途灵活

固定资产购建贷款

小微企业或企业主个人提供的，用于满足其购建商业用房、厂房、购置机器设备等，或置换上述用途形成的他行融资、股东借款等负债性资金的融资业务
【适用对象】：小微企业或企业主个人
　　【额度期限】：额度最高可达3000万元，期限最长可达10年
　　【担保方式】：抵押+阶段性担保
　　【产品特色】：
　　◆贷款额度高——单户上限3000万元
　　◆贷款期限长——最长可达10年
　　◆用途广泛——购买/建造商业用房、厂房、购置机器设备，置换负债性资金
　　◆“宽限期”缓解资金压力——不超过12个月，宽限期内仅支付利息无需归还本金。

票据贴现

1.银行承兑汇票贴现

银行承兑汇票贴现是指当中小企业有资金需求时，持银行承兑汇票到银行按一定贴现率申请提前兑现，以获取资金的一种融资业务。在银行承兑汇票到期时，银行则向承兑人提示付款，银行对贴现申请人保留追索权。
特点：银行承兑汇票贴现以银行的信用为基础的融资，是客户较为容易取得的融资方式，操作灵活、简便。贴现利率市场化程度高，资金成本较低，有助于中小企业降低财务费用。

2.商业承兑汇票贴现

商业承兑汇票贴现是指当中小企业有资金需求时，持商业承兑汇票到银行按一定贴现率申请提前兑现，以获取资金的一种融资业务。在商业承兑汇票到期时，银行则向承兑人提示付款，当承兑人未给予偿付时，银行对贴现申请人保留追索权。
特点：商业承兑汇票的贴现是以企业信用为基础的融资，如果承兑企业的资信非常好，相对较容易取得贴现融资。对中小企业来说以票据贴现方式融资，手续简单、融资成本较低。

3.协议付息票据贴现

协议付息商业汇票贴现是指卖方企业在销售商品后持买方企业交付的商业汇票(银行承兑汇票或商业承兑汇票)到银行申请办理贴现，由买卖双方按照贴现付息协议约定的比例向银行支付贴现利息后银行为卖方提供的票据融资业务。该类票据贴现除贴现时利息按照买卖双方贴现付息协议约定的比例向银行支付外，与一般的票据贴现业务处理完全一样。
特点：票据贴现利息一般由贴现申请人(贸易的卖方)完全承担，而协议付息票据在贴现利息的承担上有相当的灵活性，既可以是卖方又可以是买方，也可以双方共同承担。与一般的票据相比，协议付息票据中贸易双方可以根据谈判力量以及各自的财务情况决定贴现利息的承担主体以及分担比例，从而达成双方最为满意的销售条款。

银行的基于风险的信贷决策

1. 当不考虑违约概率对还贷结果的影响时 ,企业项目成功的概率越高 ,银行的期望收益也越高.
2. 当考虑违约概率对还贷结果的影响时 : ①如果违约概率独立于贷款利率 ,则贷款利率越高 ,银行的期望收益也越大 ; ②如果违约概率不独立于贷款利率 ,则贷款利率的变动对银行期望收益的影响分为两个部分 :一是利率变动的收入效应 ;二是利率变动的风险效应. 此时银行的期望收益与贷款利率之间不存在单调函数的关系.
3. 当企业投资项目的期望收益率等于安全投资的收益率时 ,由于银行从企业的贷款项目中无利可图 ,银行将拒绝企业的贷款申请.

银行信贷决策的指标归纳

由于在实际的风险预算中 ,通常使用标准差做为风险度量指标 ,并使用协方差风险分配函数来进行风险预算管理. 因此 ,在标准差风险度量下我们详细论述并比较了协方差风险分配函数与相对风险分配函数 之间性质上的差异 ,并证明风险预算也是一种特殊形式的风险分配函数. 最后我们给出了不同风险分配函数之间的联系

当银行不拥有投资者风险类型的完全信息时 ,信贷合同会发生逆向选择
在信息不对称条件下 , 企业有关投资收益的风险 , 对于银行来说是隐匿的 , 即银行对企业投资风险是不可观测的

根据委托代理框架下的揭示原理 ,委托人必然可以找到一种合适的途径 ,使双方的目标均可得到满足 ,这种合同就是激励性对策解。通常在信息隐匿情况下 ,委托代理问题可转化为一个最优控制问题

设银企间签订一笔贷款合同 ,在信息不对称条件下 ,作为代理人的企业对投资收益率是已知的 ,而作为委托人 的银行对投资收益率是未知的 ,但银行推断的企业投资收益率 r1的概率密度函数为分段线性函数

( 1)贷款利率理性约束参数 a1 ,a2 描述了银行对贷款风险的态度 ,其比值 a1 /a2 越小说明银行对贷款风险要求的补偿程度越高。
( 2)贷款利率理性约束参数 c描述了企业对贷款利率的态度 ,其取值越大 ,表明企业越难以接受较高的贷款利率水平。

,考虑银行对贷款风险的态度及企业可承受的贷款利率水平 ,分别取参数 [a1= 10, a2 = 10, c= 2, ] , [a1= 5,a2= 10, c= 2] , [a1= 10,a2= 10,c= 3 ],根据式 ( 17)计算的企业投资收益率 r1与银行最优贷款利率 r* 结果如图 1所示。

将银行信贷资金的损失划分为 :资金损失(即贷款资金部分或全部无法收回) 和机会损失(由于判断失误不给企业贷款所致）

现在我们构造一个企业声誉模型来说明“隐性激励机制”（过程可以看成不完全信息动态博弈过程）。 假定银行认为企业有两种可能类型 ,高信用等级与低信用等级。 高信用等级企业从来没有发生过违约;低信用等级企业有发生违约的倾向 ,但通过假装高信用等级企业 ,可以建立起不违约的声誉
当企业与银行之间合作不是一次性时 ,即使不存在“显性激励机制” ,企业通过权衡眼前利益和长远利益 ,也有履行合约、不违约的倾向。 这就是信贷风险控制中“隐性激励机制”。 它在银行风险控制中发挥着积极的作用。（贷款实务中 ,企业与银行往往希望保持长期的合作关系 ,企业在当前阶段通过违约可获得一些短期收益 , 但要冒损失长期收益的风险）识别出可能的长期合作的潜在客户（高信用等级且规模大）？这类客户存在隐性激励机制，放款条件可以放松

五级贷款分类

按风险程度将贷款划分为五类：正常、关注、次级、可疑、损失，后三种为不良贷款：

正常贷款：借款人能够履行合同，一直能正常还本付息，不存在任何影响贷款本息及时全额偿还的消极因素，银行对借款人按时足额偿还贷款本息有充分把握。贷款损失的概率为0。
关注贷款：尽管借款人目前有能力偿还贷款本息，但存在一些可能对偿还产生不利影响的因素，如这些因素继续下去，借款人的偿还能力受到影响，贷款损失的概率不会超过5%。
次级贷款：借款人的还款能力出现明显问题，完全依靠其正常营业收入无法足额偿还贷款本息，需要通过处分资产或对外融资乃至执行抵押担保来还款付息。贷款损失的概率在30%-50%。
可疑贷款：借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵押或担保，也肯定要造成一部分损失，只是因为存在借款人重组、兼并、合并、抵押物处理和未决诉讼等待定因素，损失金额的多少还不能确定，贷款损失的概率在50%-75%之间。
损失贷款：指借款人已无偿还本息的可能，无论采取什么措施和履行什么程序，贷款都注定要损失了，或者虽然能收回极少部分，但其价值也是微乎其微，从银行的角度看，也没有意义和必要再将其作为银行资产在账目上保留下来，对于这类贷款在履行了必要的法律程序之后应立即予以注销，其贷款损失的概率在75%-100%。
根据定义，贷款损失的概率超过30%，就会被定义为不良贷款。

分析维度

在整个credit cycle运行过程中，影响风险的因子有四大类型，依次规划单一或多维度分析，对风险进行深入剖析，能确实掌握各种因子组合下的风险。
产品维度
包括：产品种类、期数、利率、额度、专案、卡别等。
以贷款类业务为例最主要的贷款六要素（借款人、贷款金额、利率和费率、期限、用途、类型）
用户维度
客户的维度包含很多中，例如身份特征、自然人或者法人或者其他类型身份，性别、年龄、区域、学历、收入、行业等都很关系，特别是要针对客户的逾期、坏账分布来挖掘一些事情（是否违约可以作为用户维度？
信用维度
包括：进件评分、在贷余额、有无负债，信用评级、拒绝原因等
行为维度
包括：交易类型、预借现金使用率、缴款记录、循环额度使用率等。一般来说行为多以客户内部行为为主（进项销项发票？），因笔者学识浅薄，无能力谈论行为维度相关内容。