AI顾投实战教学：成交量背后隐藏的密码

作者：老余捞鱼

原创不易，转载请标明出处及原作者。

写在前面的话：大家刚开始炒股时，对成交量会特别在意吗？是不是感觉K线图下方那些红红绿绿的柱子，仿佛藏着股市涨跌的所有秘密。但说实话，当时我完全看不懂这些柱子代表什么。经常盯着它们研究半天，结果还是亏多赚少。后来经过反复摸索，终于找到了一套更适合自己的分析方法。今天就把这些经验结合量化实现一起分享给大家，学会它，炒股盈利或许没那么难！

成交量为什么很重要？

为什么在股票交易中成交量分析会这么重要呢？成交量就像是股市的 “日记”，每一笔股票交易都被它清清楚楚地记录下来。

比如说在 2021 年初，特斯拉的股价在经历了一轮大幅上涨后，一直在 270 美元左右波动。光看股价，我很难判断走势，但成交量却给了我关键信息。

股价有时候会出现 “假突破”，迷惑我们这些股民，但成交量不会说谎。通过成交量，我能看出那些专业的机构投资者在做什么，他们是在大量买入股票，还是准备抛售。

接下来我会将这个六步量价分析法，一步步和大家分享。

第一步：成交量分析

我最喜欢用的炒股软件是 TradingView，很多炒股软件也都有成交量显示功能。它会用一根根柱子表示在一定时间内（比如 5 分钟、1 天）的股票成交量。我一般看日线图或者周线图，因为大行情往往藏在这些长期图表里。机构投资者买卖股票可不是短时间能完成的，他们会慢慢来。

我在研究英伟达（NVIDIA）股票的时候，股价大概在 50 美元。我在成交量数据上添加了移动平均线，这就好比给成交量数据加了个 “重点标记”。当成交量的柱子超过这条移动平均线的时候，就说明这只股票比平时更热门，交易更活跃。我还写了段 Python 代码来辅助分析：

import pandas as pd
import matplotlib.pyplot as plt

# NVIDIA数据
data = {'Day': ['01-10', '01-11', '01-12', '01-13'],
        'Volume': [40000, 60000, 95000, 45000]}
df = pd.DataFrame(data)

# 调整移动平均线窗口为3天
df['MA'] = df['Volume'].rolling(window=3).mean()

# 识别“热门”交易日
df['Hot'] = df['Volume'] > df['MA']

# 绘图
plt.figure(figsize=(8, 5))

# 成交量柱状图
plt.bar(df['Day'], df['Volume'], color='green', alpha=0.7, label='Volume')

# 移动平均线折线图
plt.plot(df['Day'], df['MA'], color='purple', marker='o', linestyle='dashed', linewidth=2, label='3-day MA')

# 标记热门交易日
for i in range(len(df)):
    if df['Hot'][i]:  # 如果“Hot”为True
        plt.text(df['Day'][i], df['Volume'][i] + 2000, '🔥', ha='center', fontsize=12)

# 标签和标题
plt.xlabel('Day')
plt.ylabel('Volume')
plt.title('NVIDIA Trading Volume with Moving Average')
plt.legend()
plt.xticks(rotation=45)

# 显示图表
plt.show()

像1月12日英伟达成交量的那次大幅上升，一下子就引起了我的注意。

第二步：识别主力动向

机构投资者开始悄悄买入一只股票，这种行为叫 “吸筹”。通过观察，我发现主力资金进场时，成交量会呈现温和放大，而不是突然暴量。比如，某只股票连续5天成交量递增20%，价格却波动不大，这很可能是主力在悄悄吸筹。

2022年底，我盯上了微策略（MSTR）这只股票。当时股价在150美元附近震荡，处于历史低位。有一天，我发现股价上涨时成交量明显放大，但随后的调整却缩量明显。这让我意识到，有大资金在悄悄建仓。

就像在批发市场里，看到有经验的买家趁着人少时，不动声色地大量采购新鲜食材，既不想惊动摊主涨价，也不想引起其他顾客抢购。这种低调的扫货方式，往往预示着后续可能会有一波行情。

这种"涨时放量、跌时缩量"的走势，正是主力吸筹的典型特征。果然，之后股价一路走高，验证了我的判断。这种量价关系，后来成了我识别主力动向的重要指标。

第三步：根据成交量线索找规律

我炒股以来最成功的交易之一，就是抓住了超微电脑（SMCI）的这波行情。当时股价在200美元左右，我发现了一个明显的规律：

• 先是出现"启动日"——成交量突然暴增，股价像火箭一样蹿升；
• 接着进入"喘息期"——股价回调，成交量萎缩，说明抛压很小；
• 最后迎来"推动期"——成交量再次放大，股价一飞冲天。

我就是靠着这个规律，在几个月内见证了股价从200美元涨到1000美元的奇迹。这种量价配合的走势，后来成了我选股的重要参考。

我还写了代码来提前发现这种规律，如下：

import pandas as pd
import matplotlib.pyplot as plt

# 示例数据（请用实际数据替换）
data = {
    'Day': [1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8],
    'Volume': [100, 250, 80, 300, 90, 400, 110, 50],
    'MA': [90, 100, 110, 120, 130, 140, 150, 160]
}
df = pd.DataFrame(data)

# 识别启动和回调点
spark_days = []
dip_days = []
spark_volumes = []
dip_volumes = []
for i in range(1, len(df) - 1):
    if df['Volume'][i] > df['MA'][i] * 2:  # 成交量大幅放大的日子
        if df['Volume'][i + 1] < df['MA'][i + 1]:  # 成交量回调的日子
            spark_days.append(df['Day'][i])
            dip_days.append(df['Day'][i + 1])
            spark_volumes.append(df['Volume'][i])
            dip_volumes.append(df['Volume'][i + 1])

# 绘制成交量和移动平均线
plt.figure(figsize=(10, 5))
plt.plot(df['Day'], df['Volume'], marker='o', linestyle='-', label='Volume', color='blue')
plt.plot(df['Day'], df['MA'], marker='s', linestyle='--', label='Moving Average (MA)', color='orange')

# 标记启动点
plt.scatter(spark_days, spark_volumes, color='red', label='Spark (Big Day)', s=100, marker='^')

# 标记回调点
plt.scatter(dip_days, dip_volumes, color='green', label='Dip (Quiet Dip)', s=100, marker='v')

# 标签和图例
plt.xlabel('Day')
plt.ylabel('Volume')
plt.title('Spark and Dip Detection')
plt.legend()
plt.grid(True)

# 显示图表
plt.show()

第四步：结合股价走势分析

光盯着成交量还不够，必须结合K线形态一起看。

2023年特斯拉就是个很好的例子：当时股价在270美元附近，成交量突然放大，随后走出了一个典型的"牛旗"形态——就像一面迎风飘扬的旗帜，先快速拉升形成旗杆，然后小幅震荡整理形成旗面。

这种形态往往预示着上涨中继，就像运动员起跳前的下蹲蓄力。

除此之外，还有上升三角形、楔形等整理形态，都像是股票在"深呼吸"，为下一波行情做准备。掌握这些形态特征，能帮我们更好地把握买卖时机。

第五步：选择合适的入场时机

找准买点很关键。以MSTR为例，146美元这个位置两次都没跌破，形成了明显的支撑位。当股价放量突破146美元时，我就知道机会来了。我会盯着5分钟K线图，只要收盘价站稳146美元就立即进场。同时，我会把止损设在当天最低价下方，比如143美元，这样即使判断错误，损失也有限。

这个交易策略按下面的流程来：

详细逻辑流程图如下：

开始
│
▼
初始化：
触发价 = 146
价格序列 = [144, 145, 146.2, 147]
止损价 = 143
│
▼
遍历价格序列：
┌───────────┐
│ 当前价格 = 144 │
└───────────┘
│
▼
144 > 146 ? ✗ (否) → 继续循环
│
▼
┌───────────┐
│ 当前价格 = 145 │
└───────────┘
│
▼
145 > 146 ? ✗ (否) → 继续循环
│
▼
┌────────────┐
│ 当前价格 = 146.2 │
└────────────┘
│
▼
146.2 > 146 ? ✓ (是) → 输出：
"在146.2进场，止损设在143"
│
▼
结束循环
│
▼
程序结束

这种策略适用于突破交易，可以帮助投资者在关键价位及时进场，同时控制风险。

为了验证这个方法的可靠性，我还专门写了程序回测：

import matplotlib.pyplot as plt

# 数据
trigger = 146
prices = [144, 145, 146.2, 147]  # 5分钟收盘价
stop = 143
entry_price = None
time_intervals = list(range(len(prices)))  # 假设时间点为索引

# 寻找入场价格
for price in prices:
    if price > trigger:
        entry_price = price
        break

# 绘制股价走势
plt.figure(figsize=(8, 5))
plt.plot(time_intervals, prices, marker='o', linestyle='-', label='Price Movement')

# 标记入场点
if entry_price:
    entry_index = prices.index(entry_price)
    plt.scatter(entry_index, entry_price, color='red', s=100, label=f'Entry at {entry_price}')
    plt.axhline(y=stop, color='blue', linestyle='dashed', label=f'Stop at {stop}')

# 标签和标题
plt.xlabel("Time Intervals")
plt.ylabel("Price")
plt.title("Trade Entry Visualization")
plt.legend()
plt.grid()
plt.show()

这让我更有信心在实际交易中运用这个方法，而实际上通过这次交易，MSTR的股价一路涨到 450 美元，收益相当可观。

第六步：锁定利润

我的卖出策略讲究稳扎稳打。以MSTR为例，当股价涨到前期高点，比如200美元、300美元这些关键位置时，我会分批减仓，每次卖出25%的持仓。对于像SMCI这样创历史新高的股票，我会用斐波那契回撤位作为参考，随着股价上涨逐步获利了结。每次卖出后，我都会把止损位上移到成本价，确保已经到手的利润不会回吐。

这套方法让我抓住了不少大牛股，比如英伟达从50美元涨到100多美元，特斯拉从270美元涨到480美元。当然，没有完美的策略，我也犯过错误——曾经过早卖出了英伟达，错过了后面的翻倍行情。但只要坚持纪律，长期来看收益还是相当可观。

成交量分析彻底改变了我的交易方式。它让我摆脱了盲目跟风的坏习惯，找到了可复制的盈利模式。成交量不是简单的柱状图，而是市场情绪的温度计，是主力动向的指南针。建议大家看盘时多关注成交量变化，结合价格走势，相信你也能发现属于自己的交易机会。

最后，我想说的是，股市投资需要耐心和纪律。希望我的经验对大家有所帮助，祝各位投资者都能在股市中找到属于自己的财富密码！记住，稳扎稳打，方能行稳致远。

观点总结

本文分享了通过分析成交量在股市盈利的经验，学会看成交量让炒股胜率翻倍并赚得六位数收益。

• 成交量很重要：成交量记录股票交易，能反映机构投资者动向，避免被股价 “假突破” 迷惑。
• 分析步骤：设置成交量指标，观察机构建仓迹象，根据成交量线索找买卖点，结合股价走势，选好入场时机，锁定利润。
• 并非万无一失：方法虽有效，但股市有风险，不可能百分百准确，要坚持策略才能有收获。

感谢您阅读到最后，希望这篇文章为您带来了新的启发和实用的知识！如果觉得有帮助，请不吝点赞和分享，您的支持是我持续创作的动力。祝您投资顺利，收益长虹！如果对文中内容有任何疑问，欢迎留言，我会尽快回复！

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