分期手续费转换为年化利率

1、背景

近来急需用钱，如果办理网贷（高利贷），则个人征信会受影响（贷款类都会记录征信）；据说信用卡现金分期，不会记录征信。

联系了本市一家银行，说年化利率只有4.8%。在我传统意识中，银行代表着国家，是不会说谎话的。4.8%的年化利率，竟然还有这么好的产品。于是我去银行了解一下情况。

该银行业务经理向我介绍：现金分期业务月费率是0.4%，乘以12个月，年化利率才4.8%，现在市场上找不到这么低产品。

2、分期手续费转换为年化利率

银行也会说谎！
大家都是成年人，别人说的话不能全信。百度了一年，发现有一个简单的分期手续费转换为年化利率的简易近似公式：

    实际年化利率=名义年化利率×2-1

名义年化利率=月费率*12，也就是银行业务经理所谓的年化利率计算方法。
那么现金分期业务月费率0.4%对应的年化利率计算如下：
（1）名义年化利率=0.4%*12=4.8%
（2）实际年化利率=4.8%*2-1=8.6%
也就是说该款产品的年化利率不小于8.6%。

下面是网上精确计算结果
https://www.kylc.com/bank/fees/ccinstallmentrate.html

初步判定简易近似公式计算的结果还是很接近真实值，最起码不会被所谓的名义年率所欺骗。

3、精确公式

参考交通银行的年化率说明

假设10000现金分期，月手续费0.4%，分12期，每月还873.33元。
这本质上是一个年金问题计算收益率
现值PV=873.33/(1+r) + 873.33/(1+r)**2 + … + 873.33/(1+r)**12=10000元
计算出r值即为精确的年率利率。