P2P违约预测

研究背景

金融流动性是保证社会稳定、经济发展的重要动力，更是社会活动中不能缺少的重要功能。金融应始终保持充足的活力，完成资源在不确定情况下的最优配置。在今天中国经济已经发展到“新常态”的情况下，各行各业的发展、创新都离不开金融体系的支撑，也就是说，我国金融体系，换言之我国金融系统和金融工具应当同转变经济增长方式同步成长，甚至先行一步。然而在我国市场经济中，最能体现出发展生机、最具有创造力的部分——中小企业，尤其是小微企业一直面临着融资难的困境。对于银行来讲，有更稳定现金流、更好征信评级的大公司才是优质的贷款对象，中小企业并不能得到满足。另一方面，当前人民币持续贬值、房地产调控趋严，并且银行储蓄利率逐年下行，广大人民群众投资渠道凋零，传统的金融难以满足广大人民群众的投资需求。
在这种情况下，非官方借贷乘互联网的顺丰车，在国外先行者的率领下首先衍生出P2P服务。P2P服务中最重要的部分就是借贷 服务，它不用经过第三方金融中介机构介入，由借贷双方经过网络平台垂直开展借贷的行为形式。因为门槛较低、收益较高、程序简单等特点，P2P得到了迅速的发展，一时间成为小额借贷和非官方借贷的重要渠道。这一模式弥补了中小企业日常经营扩大的资金缺口，也为广大人民群众提供投资新选择，在缓解我国资金配置结构失衡方面起到了积极的作用。P2P一个显著特点为，其融资额度一般较小，这是基于其客户群体一般为中小型客户群体。传统银行借贷业务中，一般只有资金实力雄厚、信用特征良好的大公司等容易获批贷款，而实际上更需要资金的中小型企业、个体工商户等被银行以风险收益等理由拒之门外，P2P及时抓住并弥补了这一市场缺口，在庞大市场需求的推动下，P2P借贷得到迅速发展。如今P2P模式风靡全国，一大片资金涌入，市场一派欣欣向荣之势。
新生事物在其发展过程中总会慢慢显现出一些问题，在飞速发展的同时，P2P模式的问题也不可避免的出现了。由于其借助的网络平台具有虚拟性并且没有健全的个人征信的体系建立，故P2P借贷模型面临巨大的信用问题和借贷违约风险。曾经的金融“香饽饽”，由于大量借款人违约、平台跑路情况的发生，发展受阻。违约风险、也即信用风险的有效控制成为促进P2P更好更优良发展的首要问题。