证券市场主体

证券发行人

1.直接融资的分类：商业信用，国家信用，消费信用，民间个人信用。
2.间接融资的分类：银行信用，消费信用。
3.直接融资的特点：直接性，分散性，差异性较大，部分不可逆，较强的自主性。
4.间接融资的特点：间接性，相对集中性，信誉的差异性较小，全部可逆，主动权掌握在金融中介手中。
5.直接融资与间接融资的区别在于融资过程中资金的需求者与资金的供给者是否形成直接的债权债务关系。
6.若以直接融资为主，则证券市场居于一国金融市场体系的核心地位，以美国和英国为代表；若以间接融资为代表，则中长期信贷市场居于核心地位。
7.中国人民银行从2003年开始发行中央银行票据，期限一般是3个月到3年，目的是 对冲金融体系过多的流动性，实施货币政策操作。

证券投资者

1.单个境外投资者通过合格境外机构投资者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超过该公司股份总数的10%，所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的30%。
2.中国投资有限责任公司于2007年9月29日宣告成立，被视为中国主权财富基金的发端，注册资本金为2000亿美元。
3.合格境外投资者可以参与的投资：
参与新股发行
可转化债券的发行
股票的增发和配股的申购
4.目前，中国城镇职工养老保险基金实现社会统筹与个人账户相结合的制度，个人和企业分别按职工本人上年度工资总和的8%和20%缴纳保险费。
5.机构投资者从广义上讲是指用自有资金或者从分散的公众手中筹集的资金专门进行有价证券投资活动的法人机构。

中介机构

1.证券公司的主要业务
证券经纪业务
证券投资咨询业务
与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问业务
证券承销与保荐业务
证券自营业务
证券资产管理业务
融资融券业务
证券公司中间介绍（IB）业务
直接投资业务
2.向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币5000万元的，应当由承销团承销，承销团由主承销商和参与承销的证券公司组成。
3.证券公司从事资产管理业务满足的要求
获得证券监管部门的批准的业务资格
公司净资本不少于2亿元，各项风险控制指标符合有关规定，设立限定性集合资产管理计划的净资本限额为3亿元，设立非限定性集合资产管理计划的净资本限额为5亿元。
资产管理业务人员具有证券从业资格，且无不良行为记录，其中具有3年以上证券自营、资产管理或者证券投资基金管理从业经历的人员不少于5人。
4.证券服务机构的类别
投资咨询机构，财务顾问机构，资信评级机构，资产评估机构，会计师事务所，律师事务所。
5.申请证券评级业务许可的资信评级机构，应当具备下列条件：
（1）具有中国法人资格，实收资本与净资产均不少于人民币2000万元。
（2）具有符合《证券市场资信评级业务管理暂行办法》规定的高级管理人员不少于3人；具有证券从业资格的评级从业人员不少于20人，其中包括具有3年以上资信评级业务经验的评级从业人员不少于10人，具有中国注册会计师资格的评级从业人员不少于3人。
（3）具有健全且运行良好的内部控制机制和管理制度。
（4）具有完善的业务制度。
（5）最近5年未受到刑事处罚，最近3年未因违法经营受到行政处罚，不存在因涉嫌违法经营、犯罪正在被调查的情形。
（6）最近3年在税务、工商、金融等行政管理机关以及自律组织、商业银行等机构无不良诚信记录。
（7）中国证监会基于保护投资者、维护社会公共利益规定的其他条件。
6.证券营业部不属于证券公司分公司。
7.1987年，深证特区证券公司成立。
8.证券公司向客户融资融券,应当向客户收取一定比例的保证金。保证金只能以标的证券充抵。

自律信组织

1.自律性组织包括 证券交易所，证券业协会，证券登记结算有限公司。
2.证券业协会成立于1991年8月28日。
3.证券登记结算有限公司成立于2001年3月30日。