应付账款账龄分析模板_企业财务报表分析论文应如何着手？

首先是企业的选择，最好选取上市公司进行分析，上市公司的财务数据比较透明，完全可以从新浪财经、中国证券网等平台获得详尽的报表数据资料，一般选取近三到五个年度。有了数据就可以着手分析了，我们可以从下面几个方法入手：

【一】主要财务报表分析

一、资产负债表分析

1.总体财务状况分析

对三个年度的资产、负债、股东权益进行总体比较，综合判断企业的财务实力。

2.结构分析

（1）资本结构分析

主要是研究流动资产、无形资产、固定资产、货币资金、应收账款、存货的变动，折旧的快慢以及其他变动较大的异常项目，并分析其产生原因。

（2）负债结构分析

从流动负债、流动负债中短期借款、非流动负债中长期借款和应付债券占负债总额的比重，判断企业的资金依赖性和融资渠道，应付票据、应付账款项目金额占负债的比重也可以体现公司的商业信用如何。

（3）资本结构分析

分析企业来源以什么为主，债务融资占比，反映企业基本财务结构是否稳定。

二、利润表分析

主要的项目有：营业收入、营业成本、销售费用、管理费用、财务费用、投资收益、所得税费用、净利润等。

1.横向结构分析

侧重点在于对同一企业不同会计期间的绝对金额和增减百分比进行分析，从对收入、成本、反映的分析中，判断企业在经营活动、业务规模以及成本控制方面的变化，从而研究企业经营成果的动态趋势，了解公司的盈利状况和获利能力。

2.纵向结构分析

可看出各个项目占营业收入的比重及变动情况，说明各项财务成果及成本费用的结构及其增减变动的合理程度，判断利润率的变化与成本费用和收入的关系，以反映企业的资源配置。

三、现金流量表分析

1.结构分析

（1）企业总现金流量结构分析。经营活动现金流占总现金流占比越大企业经营状况越好.财务风险越低。。同时要注意分析现金净流量是由什么活动产生的，从而分析经营活动产生的现金流量来源是否稳定。

（2）经营活动现金流量结构分析。与筹资活动的现金流量对比，反映企业现金的主要来源；对其内部各项进行分析，同时结合主营业务收入和其他业务利润分析，若两者差距不大，说明企业账面上的收入已经有效、及时地转成了实际现金流人，应收账款的管理工作得到落实。

（3）投资活动现金流量结构分析。通过对其进行分析，判断是否存在潜在风险。判断企业是否因扩大生产规模或改进生产工艺等方面影响经营活动现金流出的使用。

（4）筹资活动现金流量结构分析。通过分析筹资活动现金流入占比，可以看出企业融资的主要来源和用途以及其结构比率，与现金流量表总体结构分析相结合，分析筹资活动现金流入、流出的总体趋势，并进一步分析企业的偿债能力。

2.质量分析

主要是对企业现金流量增长率的分析

（1）经营活动产生的现金流量要重点比较购买商品、接受劳务收到的现金与对应的营业收入，分析营业收入的回款率与现金流出是否异常，本期的经营活动产生的现金净流量与上年相比是否与利润增长速度相近，从而评价企业资金良性循环能力。

（2）投资活动产生的现金流量分析，主要分析购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金占比是否过大与上年相比增长是否异常。

（3）筹资活动产生的现金流量，主要分析企业借入资金与偿还债务支付的现金是否相差过大，有无过度借入资金甚至造成资金冗余。

【二】财务能力分析

一、偿债能力分析

1.短期偿债能力分析

（1）流动比率，一般为2时表明企业财务状况稳定可靠，一般情况下，该指标越大，表明公司短期偿债能力强，要结合存货的进行综合分析。如果流动比率很高，但是存货规模大，周转速度慢，存货就有可能不易变现，该企业的实际短期偿债能力就要比指标反映的相对弱一些。

（2）速动比率一般为1较为合适，一般情况下，该指标越大，表明公司短期偿债能力越强。应与应收帐款及其他应收款的规模、周转速度、、它们的变现能力进行综合分析。

（3）现金比率反映企业可用现金及变现方式清偿流动负债的能力。该指标值越大，表明公司的短期偿债能力越强。

（4）现金流量比率反映企业经营活动所产生的现金流量清偿流动负债的能力。该指标值越大，表明企业的财务弹性越好。不同行业因其经营性质的不同(服务型、生产型)，该比率的变化较大。

2.长期偿债能力分析

长期偿债能力比率指标

（1）资产负债率。一般情况下，该指标越小，表明企业长期偿债能力越强。通常认为企业资产负债率为30%~70%较为合理。从债权人来讲，该指标越小越好，从企业所有者来说，该指标过小表明对财务杠杆利用不够。

（2）产权比率。一般而言，企业产权比率的标准值为120%。该指标越低，说明企业长期偿债能力越强，债权人权益的保障程度也越高，受到的风险越小，但企业不能充分地发挥负债的财务杠杆效应。所以，企业在在保障债务偿还安全的前提下，应尽可能提高产权比率。

（3）利息支付倍数一般在1.5倍以上较为合适，倍数越低便代表公司的债务压力越大，如果该数值低于1，表明企业获得的利润不足以支付利息。

二、营运能力分析

营运能力比率指标

（1）应收账款周转率越高说明企业的收款快，账龄短；资产流动性强，短期偿债能力强，信用程度越高。

（2）存货周转率越高，反映企业采购、生产、销售等环节管理工作状况越好，资金占用率小，变现迅速，企业的偿债能力及获利能力也越高。

（3）在一定时期内，流动资产周转率越大，表明以相同的流动资产的周转额越多，利用率高。流动资产周转天数越少，流动资产在购销产阶段占用的时间越短，周转越快。

（4）总资产周转率反映了企业全部资产的使用效率。该指标越高，反映资产的经营效率越高，取得的收入越多，盈利能力越强。

三、盈利能力分析

（1）销售净利率表示销售收入的收益水平。企业在增加销售收入额的同时，必须相应获得更多的净利润，才能使销售净利率保持不变或有所提高，可以促使公司在扩大销售业务的同时，注意改进经营管理，提高盈利水平。

（2）销售毛利率是指每1元销售收入扣除销售成本后，有多少可以用于各项期间费用和形成盈利，它是公司销售净利率的基础，没有足够大的毛利率便不能盈利。

（3）净资产收益率越高，说明企业所有者权益的盈利能力越强。

（4）总资产利润率越高,反映资产利用的效益越好,企业获利能力越强,经营管理水平越高。

（5）权益乘数越大，表明股东投入的资本在资产中所占比重越小，债权人的权益保护程度越低。

四、发展能力分析项目

（1）主营业务收入增长率是衡量企业经营状况、市场占有能力、预测企业经营业务拓展趋势的重要指标，同时也是企业扩张增量和存量资本的重要前提。该指标越大，表明其增长速度越快，企业市场前景越好。

（2）净资产增长率是衡量企业总量规模变动和成长状况的重要指标，增长率越大，反映企业资本规模的扩张速度越快。

（3）总资产增长率是分析企业当年资本积累能力以及资产规模增长情况的主要指标。该指标越高，表明企业一定时期内资产经营规模扩张的速度越快。同时也要关注资产规模扩张的质和量的关系和企业的后续发展能力，避免盲目扩张。

【三】综合评价

需结合企业自身发展情况，从市场、经营、管理等个方面出发，从财务角度给予公正、客观的评价和预测，综合分析企业经营及财务状况，面临的机遇与挑战，对其存在的问题提出相应的改进建议。