KCintodeep

原创 新能源汽车及动力电池行业分析（2023.6.29）

原创 中国宏观月数据20230810（Tableau展示）

数据来源于AKShare，用Python写好下载及清洗数据的代码，用最初的数据制作Tableau仪表盘，后续只要运行Python程序，更新数据，Tableau的仪表盘数据也能够自动更新，免去重复的工作量。

原创 百万淘宝用户一亿条数据分析（Tableau展示）

本文通过使用Kettle向MySQL导入数据，Navicat处理数据、Tableau制作图表和仪表盘，最终输出数据分析报告。

原创 国际宏观变化20221204--后续跟踪20221219

看看有没有打脸

原创 宏观分析20221206

国内股市大的扰动都是由外部增量的资金造成的，在宏观大框架下，通过追踪大资金来投资也是一种思路

原创 国际宏观变化20221204

宏观分析及市场走势预测

原创 资产配置（理论+模型），科学找圣杯

大类资产配置主流模型包括恒定比例配置模型、Markowitz均值方差模型（MVO）、Black-Litterman模型、风险平价模型、风险预算模型。

原创 FOF投资组合表现跟进（截止至2022.7.22）

原组合（下称kc-1）在2022年YTD为-6.90%。新组合（下称kc-2）在2022年YTD为-9.49%。

原创 基于PCA模型的首个投资组合表现跟进（截止至2022.7.22）

截止至2022.7.22，c_1组合YTD是45.78%，c_2组合YTD是-2.67%，c_3组合YTD是11.2%。

原创 如何1天内完成问卷调查分析报告（数据模型与决策课程作业）

背景：有个朋友需要帮忙，急需在1天内完成4000+字的问卷调查分析报告，需要用到excel和python处理数据。思路：一、将电子版问卷调查数据导出成excel，先在excel对数据预处理；二、搭建起分析报告框架。由于有分析报告范例，所以框架搭建比较简单，主要分为五部分，分别是：①问卷概况；②主观性问题分析；③指标单因素分析；④指标多因素交叉分析；⑤差异显著性分析（假设检验、方差分析）；⑥总结（略）。PS：①具体按问卷设计的部分进行细化，比如说指标单因素分析中

原创 基于PCA模型的首个投资组合表现跟进（截止至2021.11.30）

组合表现快报c_1组合在2021年11月的收益率为-7.26%，2021年最新收益率为32.42%。c_1组合由原油、黄金、沪深300和纳指组成的，原油在11月26日单日大跌十几个点，所以回撤较大。c_2组合在2021年11月的收益率为-3.52%，2021年最新收益率为-5.12%。c_2组合由白银、上证50、创业板指、标普500组成的，本年度标的确实比较拉胯。c_3组合在2021年11月的收益率为-4.6%，2021年最新收益率为3.1%。c_3组合由c_1和c_2加权而成。.

原创 FOF投资组合表现跟进（截止至2021.11.30）

组合表现快报原组合（下称kc-1）在2021年11月的收益率为-0.9%，2021年最新收益率为99.79%。新组合（下称kc-2）在2021年10月的收益率为-1.46%，2021年最新收益率为100.21%。注意：组合是由其余8支基金加权组合而成的。原组合（下称kc-1）kc-1 2021年表现净值表现 portfolio在11月的表现不佳，处于震荡中。对数收益率60日滚动波动率 portfolio的波动率相对...

原创 基于多因子模型，利用申万行业分类对量化公募基金进行分析

一、思路① 出发点 近两年公募基金的收益性很不错，很多投资者都跑步进场，一般会买自己比较看好的行业。但近期由于众多基金因为风格漂移，变成了盲盒基金，投资者买到的可能并不是自己想买的（尽管每个季度会公布持股信息，但实际上无法以小见大）。所以如果对基金的行业因子进行暴露，我们就知道基金的投资策略如何了。另外，有个别量化公募基金收益性和控制波动率都做得不错，也可以利用模型进行分析。② 多因子模型构造 由于是对行业因子进行暴露，所以选取了申万行业分类。思路是按行业把股票挑...

原创 马科维茨模型的实例验证与思考（含Python代码）

目录马科维兹模型简述一、原理二、相关公式实例验证一、方法选择二、思路①假设②设定③注意三、实践①数据准备②用蒙特卡洛方法计算组合权重③把有效前沿组合选出来④测试时间段股票表现情况⑤有效前沿组合在测试时间段的收益情况四、思考马科维兹模型简述一、原理 马科维兹均值-方差组合模型简单来讲就是想做出在特定收益率水平下方差最小的投资组合。隐含条件：①投资多个股票，分散风险；②股票间的相关系数较低。二...

原创 基于PCA模型的首个投资组合表现跟进（截止至2021.10.31）

组合表现快报c_1组合在2021年10月的收益率为9.81%，2021年最新收益率为42.78%。c_2组合在2021年10月的收益率为-1.05%，2021年最新收益率为-1.65%。c_3组合在2021年10月的收益率为1.86%，2021年最新收益率为8.07%。数据源自Tushare，Benchmark为沪深300指数c_1组合表现c_2组合表现c_3组合表现...

原创 基于多因子模型的中证500增强组合

原理简述 首先多因子模型不复杂，它是多元一次回归方程，我们可以按自己的理解选取不同的因子进行回归计算。而不同的因子的暴露程度跟未来一段时间内的收益多少有一定的相关关系，如果这个假设成立，模型即可对未来收益进行预测，而我们可以根据因子的暴露程度挑选出在未来涨势可能更好的股票，而获得更好的收益。设想 中证500指数由500支股票加上不同的权重而组成，假设我们在500支股票里只挑选出特定暴露程度的因子的股票形成新的组合，如果这个组合比中证500指数要表现得好...

原创 FOF投资组合表现跟进（截止至2021.10.31）

组合表现快报原组合（下称kc-1）在2021年10月的收益率为3.9%，2021年最新收益率为94.16%。新组合（下称kc-2）在2021年10月的收益率为4.86%，2021年最新收益率为94.33%。注意：组合是由其余8支基金加权组合而成的。原组合（下称kc-1）kc-1 2021年表现净值表现 portfolio的表现目前是领先的，其次是小灰和小绿。对数收益率60日滚动波动率 portfolio的波动率相对小灰和小绿来讲...

原创 美股的9月魔咒有历史依据吗？

以标普500指数代表美股大盘走势，选用了其1928年至2020年的数据进行分析。数据源于YahooFinance。 数据反映现实，现实往往有迹可循，9月是魔咒还是机会，主要看人心。 以上研究不作投资依据。...

原创 宏观分析（美债利率、美元、黄金、石油、标普500的相关性）

简单说明，这里仅选取美国十年期国债利率（U.S.10-Year Yield)、真实利率(用U.S.10-Year Real Yield或U.S.10-Year Tips表示)、通货膨胀率(U.S.10-Year Breakeven Yield)、黄金(Gold)、原油(Crude Oil)、标普500(S&P500)和美元指数(USD Index)表示市场的走势。 数据选取时间段：2007-01至2021-04（5月份时做的分析，所以数据没有更新）。数据源自Fred...

原创 “下跌”等于“回撤”？“回撤”很难受？

如果相信交易标的在未来会创新高，那么“下跌”就是“回撤”，随它去或加仓，如果不相信，那么“下跌”就是“下跌”，麻烦止损。 说到底两种都是反人性的操作，都会让人难受。第一种，即使相信以后会创新高，但是面对“跌跌不休”，会怀疑自己是不是判断有问题，要不要“杀跌”及时止损，但如果真卖了，后面涨回来而且创新高的时候，就想打自己两巴掌。第二种，明摆着趋势走坏，应当离场，但还心存侥幸，觉得有机会反弹回去，最后不能及时止损，越亏越多。 说到底，投资需要理智，千万不能让情...

原创 FOF投资组合-始

每个模型会有它的局限性，但也有它擅长的地方，关键是用得对。在我思考首个投资组合模型“为什么work，或者在什么时候不会work”的时候，突然想到或许用在FOF更能发挥它的作用。至于why，暂时keep it as a secret，跟设计模型的思路相关。 这个模型是在9月中的时候写的。当时在手动建基金组合，实盘数据很迷惑，想了一下还是把基金组合量化吧，所以就有了这个模型。但是因为公募基金（自己挑的）的成立时间都不是很长，所以能回测的时间很短，同时9月下半旬有很大的回撤，所以...

原创 基于PCA模型的首个投资组合

首先，这个组合是用JupyterLab写的，分了两部分，第一部分是模型的开发，第二部分是基于模型并用最新的数据来update，验证模型的有效性。由于两部分都写在一个文档里面，确切来讲没有时间戳能够证明这个模型的完成时间。 Anyway，我还是想把模型最初的样子记录下来。 用于模型开发调参的数据截止到2021年5月19日，在这一天，参数确定，模型生成。 模型中心思想：每隔一段时间，对组合内的商品进行调仓。从持仓第一天开始，按比例投入10...

原创 启

生活由无数小概率事件串成，正如我从未想过自己会重新踏上做数据分析的路并且想借用博客把一些重要的时间节点记录下来。当以后回过头来，如果能发出“幸好上一个时间节点的自己坚持下来了”的感叹，那该是如此美好。如果是发现上一个时间节点的自己错了，在下一个时间节点能够修正，不也是很开心的事情吗？ 酝酿已久的想法就应该去实践。 做会让自己感到兴奋的事情，无论结果如何。 开始吧。...