期货高频交易

期货高频交易是指从那些人们无法利用的极为短暂的市场变化中寻求获利的计算机化交易，期货高频交易是自动化交易的一种形式，以速度见长，它利用复杂的计算机技术和系统，以毫秒级的速度执行交易，且日内短暂持仓。

期货高频交易同传统交易的区别：

1、高频交易同传统买入持有策略的相关性较低，起到分散风险的作用。

高频交易策略作为量化投资策略的一个重要分支，是基于对交易品种的日内短期判断形成的交易策略，通过每次交易的微小盈利进行累积来获取收益。高频交易和传统买入持有策略的低相关性，对传统买入持有策略形成有益补充和分散风险。

2、高频交易策略较其他量化策略可靠性更胜一筹。

高频交易策略其理论基础同其他量化交易策略是完全一致的，即为概率统计中的大数定律。从统计学的意义上讲，大数定律要求的样本的基本条件是独立同分布，也就是说如果我们在实验过程中，样本分布的同质性越强，大数定律能够实现的可能性越大。

期货交易之中的长线交易和高频交易：

中长期期货交易的持仓期一般为一周至一个月，甚至两三个月。所有期货都适合中长期交易，但恰恰相反，并非所有商品期货都适合短期交易。很多品种由于日内波动不大，建议做这类品种，以长线为主。另外，由于这类品种的盘中波动非常小，不需要一直密切关注盘面。我们计划对这些品种进行中长期分析。建议从几天到半个月的时间段，按照30分钟或1小时的时间段来分析出入场点。如果我们计划持仓一个月以上，用日K线来分析切入点比较合适。

我们每次进入市场的时候都是有计划地，并不是说我们在进入市场之前没有计划和预期，绝对不能稀里糊涂进，稀里糊涂出，稀里糊涂被淘汰。由于期货有换月、交收的规则，期货的仓位不能长期持有，所以很少使用周线判断。

期货中长期交易适合资金量较大的投资者，可以实现合理的资金配置。不过，5万元或8万元的中长期交易固然可以，但也只能做一些小品种。因为你的仓位很重，止损不能达到合理的点位，而且很容易在到达预期仓位之前就可能扛不住仓位的压力了。如果仓位布局在30%左右，30%中的几万资金用于此类交易毫无意义，资金利用率过低。

期货中长期交易需要一种稳定的心态，能够抵御寂寞。这是为那些没有太多时间去观察，却有很多钱的投资者准备的。此外，由于资金量较大，期货私募往往通过中长期布局合理配置资金。如果期货在长期交易中有利可图，就可以放进他们的口袋。缺点是拿的太久，人们很痛苦。资金周转缓慢，资金利用率过低。另一个重要的缺点是，要想通过中长期期货交易来提高期货技术，很难取得质的进步。

期货高频交易是指利用期货不限制当日开仓和平仓交易次数的优势，采取快进快出的方式，多次交易，集沙成塔的一种超短期期货交易，并利用极短的市场变化来寻求利润空间，甚至在几秒钟内完成开盘和收盘动作，以极快的速度著称。高频期货交易对计算机配置、交易渠道网速、交易费用、买卖价差、交易品种、订货方式等都有较高的要求。

期货中长期交易侧重于基本面与技术的结合分析，而盘中波段短线交易侧重于技术分析，基本面对于期货高频交易可能并不重要。高频交易具有交易频率高、手续费比例高、资金回撤少等特点。高频期货交易将更加注重细节。目前，大多投机者的交易思路大多是通过1分钟K线高频交易（也经过第二个周期），借助开盘。交易点可以通过价格的轻微波动和订单数量的变化直接判断。中长期和盘中交易的止损通常设定在适当的价格区间，高频交易的止损则严格分钟线级别为参考。

高频交易对很多因素的要求太高，不适合我国普通投资者。第一个问题是你无法解决网络速度问题。期货私募机构高频交易有单独的单一渠道，部分机构直接在交易所进行交易。交易时差不会超过15毫秒。还有手续费的问题，期货私募机构的手续费绝对超低，散户如果选择炒作高频交易，其实是为期货公司打工。利润不确定多少，但手续费肯定会很多。不建议散户做高频炒单交易。高频炒作主要以期货私募、操作室中的专业投机者为主。