该方法比较适合关注指数的同学,可以在指数的启动阶段选到这轮能够大幅跑赢指数的股票 。
关于BETA:
某板块或者个股的 BETA (β)值可以通俗的理解为板块或股票相对于大盘指数的敏感性。
如总有该现象:在同样时间内,指数涨幅为10%,而某板块涨幅为20%,我们可近似称该板块的BETA值为2(实际上板块和个股的β值是要通过对前三年的数据进行回归而得出的)。
高贝塔法:
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目标:在大盘启动初期选出有望显著跑赢指数的板块、个股
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解释:先预设大盘启动的条件,在大盘启动日,根据历史数据的回归,先选择历史上高贝塔板块的个股,然后再结合其他辅助条件精选,在启动初期就选出有望明显跑赢指数的品种;然后通过组合持股分个股获得组合的平均收益。
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附:有代表性高BETA板块及低BETA板块:
A. 高BETA:证券期货、水泥、煤炭、有色金属、有色矿采、汽车、钢铁、房地产、工程机械、互联网、软件及系统、电子元器件
B. 低BETA:医药制造、零售百货、酒饮料、电力、高速公路、港口、纺织、服装
选股步骤
步骤一:判断启动性阳线
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经过一轮下跌后站上20日均线的放量中/大阳线(通常要2%左右或以上)
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经过一轮盘整后站上20日均线或处在20日均线上方的放量中/大阳线(可放宽至1%左右;此法只适用于前期没有启动阳线的情况)
步骤二:初步筛选潜在龙头板块
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涨幅:在大盘启动日涨幅至少大于指数涨幅20%(如:大盘启动日涨幅为2%,则板块至少要涨幅大于2.4%)
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类型:只考虑贝塔值大于1且历史上较活跃曾经领涨过的板块
步骤三:精选龙头板块
将初选后的板块进行走势完全分类:
- 处在日线或30/60分钟类二买启动阶段的板块优先级最高
- 处在日线或30/60分钟一买、三买启动阶段的板块优先级次高
- 处在日线或30/60分钟二买启动阶段的板块优先级最后
- 如果并非处在启动阶段而是在中途阶段的板块,放弃
步骤四:初步筛选潜在龙头个股
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涨幅:在大盘启动日当日涨幅大于板块的20%
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市值:排除掉该板块中市值最大的前10%(弹性太小,往往贝塔值无法超越板块)
步骤五:精选锁定龙头个股
将初选后的个股进行走势完全分类:
- 处在日线或30/60分钟类二买启动阶段的个股优先级最高
- 处在日线或30/60分钟一买、三买启动阶段的个股优先级次高
- 处在日线或30/60分钟二买启动阶段的个股优先级最后
- 如果并非处在启动阶段而是在中途阶段的板块,放弃
- 个股的优先级不能比板块低:比如板块是类二买,个股就不能是一买、三买
案例演示
步骤一:上证指数启动日分析(2014年1月22日)
步骤二:初步筛选潜在龙头板块
指数当日涨幅2.16%,所以板块涨幅至少大于2.16%*1.2=2.59%
步骤三:精选潜在龙头板块
1、处在日线或者是30分钟(60分钟)类二买启动阶段的板块优先级最高:
文化传媒、电气设备;(距离阶段性低点第3天)
3、处在日线或是30分钟(60分钟) 一买、三买启动阶段的板块优先级次高:
船舶制造(4)、汽车制造(3)、证券期货(4)、钢铁(3)、水运(3);
4、处在日线或者是30分钟(60分钟) 二买启动阶段的板块优先级最后:
房地产、汽车配件、化工、工程机械;
5、并非处在启动阶段而是在中途阶段的板块:
船舶制造、证券期货
最后选择板块为:文化传媒、电气设备、汽车制造、钢铁、水运。