2021-07-08

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一、问题分析：

本题主要是研究银行对中小微企业信贷决策问题，属于典型的社会经济实际问题。在解决该题时，应先对附件所给数据进行整合，确定银行收益最高为目标函数，建立最优化模型。结合三个具体问题，分别做如下分析：

1.1 问题一分析：

问题一中，在给定 123 家企业信贷记录的基础上，考虑影响银行做出决策的因素，通过对不同的影响因素进行量化分析，在保证银行与企业之间双赢的情况下，建立最优模型， 最终得到最优的决策方案。针对该问题应着重分析以下几个方面：
1） 通过使用管理学中决策树分析法全面考虑影响银行做出决策的因素。
2） 根据题意所述，分析附件一中所给数据，分别对各项影响因素指标进行量化分析，使用统一的标准数值，解决问题。
3） 确定银行放贷审核流程，运用层次分析法评估企业信贷风险，并结合影响因素机理图，确定影响因素之间的关系，并通过赋予权重值，求得各项因素数据。结合所得数据以及附件三所给信息，得出贷款金额以及利率。
4） 以银行收益利润最大为目标建立最优化模型，求得最优策略，使得银行与企业之间达成双赢。

1.2 问题二分析：

问题二中，在问题一的量化基础上，给出 302 家无信贷记录的企业，要求银行对这些家企业做出信贷决策。该题与问题一解法相同，但是前提是要制定出企业信用评级准则，进而结合问题一所建模型，得出决策方案。针对该问题应着重分析以下几个方面：
1） 通过查阅资料，结合实际情况，分析影响企业信誉评级的因素，运用指标加权法确定企业信誉值评判表达式。根据企业所得信用值，对企业违约情况做出量化。
2） 结合附件二中所给企业信息，将所有企业进行归纳整合，确定企业的分类，并通过企业规模划分标准对企业类型规模情况进行量化。
3） 基于问题一分析各项影响因素关系式，并确定以银行收益利润最大为目标建立最优化模型，求得最优策略。

1.3 问题三分析：

问题三中，综合考虑突发因素对企业带来的影响，结合各项决策因素以及问题二分析，建立最优化模型，得出决策方案。针对该问题应着重分析以下几个方面：
1） 结合实际情况，选择典型的突发因素，如新冠肺炎疫情、暴雨洪涝灾害等。
2） 对附件二所给的 302 家企业根据不同的类型进行整理，如建筑业、工业、制造业等企业类型。通过查阅资料确定突发因素对不同产业类别的影响。
3） 综合考虑在该种突发因素下银行应作出的政策，进而确定不同类别产业的贷款金额以及贷款年利率。
4） 基于问题二分析各项影响因素关系式，并确定以银行收益利润最大为目标建立最优化模型，求得最优策略。

二、模型建立与求解

该题从银行角度出发，分析影响银行对企业放贷时的因素以及作用机理，并给予不同的影响因素，通过量化分析对其设立标准数值。分析并绘制出银行放贷流程图，确定银行做出各部分决策的表达式，建立数学模型，进而得到在年度信贷总额固定时对这些企业的信贷策略。

21 基于决策树法对影响因素进行分析

当银行对某个企业进行放贷时，银行总是会对申请贷款的企业进行不同方面的审核与调查。通过分析题目叙述，可以得出，银行在对企业进行审核时，主要关注该企业的信誉、实力以及企业的供求关系是否稳定，结合三者，银行对申请贷款的企业做出信贷风险评估，以判断是否放贷。结合所给附件 1，影响该公司信誉的因素有违约情况、信誉评级以及企业进、销项发票的作废比例；影响该公司实力的因素有企业类型（中、小、微）以及该企业交易公司的数量。
通过分析银行对放贷做出决策相关的影响因素以及作用机理，了解各种影响因素之间的联系，通过使用决策树分析法，将各个影响因素更直接的体现出来，如下图所示：

2.1.3 将各项影响因素指标量化分析
通过上述使用 Matlab 对附件一信息进行整理，分析各项信息的特点，对各项影响因素指标量化分析。
1）对企业违约情况进行量化分析
从我国当今市场环境来看，部分企业信用经济水平低，商业信用不发达。特别针对于一些信誉程度较低的企业，由于缺少相关完善的信用风险管理制度，导致企业违约情况大大增加，同时使得企业的信贷风险大大的提高。为统一解题数据，将违约指标数值进行量化，量化情况如下：

2）对企业信誉评级进行量化分析
相关部门依据一定的信誉评分标准对企业的信誉进行评级，常见分为 A、B、C、D 四个等级，其中 A 等级表示信用优良，企业的信用程度高，债务风险小；B 等级表示信用好，企业的信用程度较高，债务风险较小；C 等级表示信用一般，企业的信用程度一般，偿还债务能力一般；D 等级表示企业信用极差，几乎没有债务偿还能力，且通常情况下直接对 D 等级企业不与放贷。为统一解题数据，根据不同等级信用情况分析，将信用评级指标数值进行量化，量化情况如下：

3）对企业规模进行量化分析
该题所研究的企业对象为中型企业、小型企业、微型企业，三种不同的企业规模在一定程度上影响着企业的实力。排除信誉评级为 D 等级的企业，对剩余 99 家企业进行规模化分，依据统计上大中小微型企业划分标准[2]以及附件所给数据，将 2017-2020 连续四年的企业进项发票总金额进行核算求得平均数，判断企业所属规模。为统一解题数据，根据不同企业类型规模分析，将企业规模指标数值进行量化，量化情况如表 3 所示。

4）对企业交易公司数量进行量化分析
通过对附件一中销项发票信息，统计分析其中购放单位代号频率（以下称“交易公司数量”），同样可以判断一个公司实力的强弱，当其不同的交易公司数量多时，在一定程度上它的实力要强于其他公司。为此，通过统计分析，为统一解题数据，根据不同企业交易公司数量分析，将企业企业交易公司数量进行量化，量化情况如表 4 所示。

2.1.4 基于层次分析法评估企业信贷风险

1. 结合题意以及上述量化指标分析，需要分别考虑每一项的具体数据。在银行对企业放贷前通常会对企业的信贷风险进行评估，也就是对企业的负债偿还能力进行评估，通过理解题目以及查阅资料，确定银行对企业审核流程下图（2）所示。
   
2. 根据上述流程图，当排除掉评级为 D 的企业后，对剩余的 99 家企业进行信贷风险评估。根据题意所述，影响企业信贷风险的组成因素互不相同，并且不同层次的因素之间相互关联，为此采用层次分析法对企业信贷风险进行评估。
   ① 依据层次分析法的要求，结合影响企业信贷风险的因素，将决策目标、决策因素以及决策准则按相互之间的关系，绘制出层次结构图。
   
   ② 根据实际情况，在银行对企业进行信贷风险评估时，对企业的信誉以及实力

赋予权重值，其中假设赋予企业信誉为 40%，企业实力为 40%，企业违约情况为 20%， 依据上述影响因素的分析，列出有关信贷风险评估的加权表达式，如下：

代码如下（示例）：

问题二模型的建立与求解

问题二在问题一的基础上进一步研究，对所给的302 家无信贷信息的企业进行分析， 在未给定企业信誉的情况下，结合实际情况，确定判断企业信誉的标准，从银行角度出发，建立最优化模型，得出最优的信贷策略，使其能达到银行、企业共同的目的。

2.2.1 基于指标加权法确定企业信用值
银行对客户的信用进行评价是放贷前的最重要的一部分，只有准确的了解企业客户的信用情况，才能作出是否予以放贷的决定，尤其是对于未将信誉等信息公布的企业，

这就需要银行通过采用一种确定的方法对企业的信用进行评估。对于该题的研究，我们采用指标加权法进行评估[3]。该方法的重点在于明确影响企业信誉的主要指标，并结合实际情况，对各项指标进行加权，得出最终分数。指标加权法函数表达式如下：

其中 Y 为企业客户的信用综合评分，a 为对各项指标赋予得权重，t 表示各项财务指标。

1）确定企业信用值评判指标
通过分析实际情况，结合问题一以及附件所给数据，确定影响企业信用的因素指标如下图所示。通过上图表示，确定影响因素大致分为三个，分别对以上三个影响因素进行分析。

图 4：确定企业信用影响因素图示
2）各项财务指标分析
t1 ：进项有效发票比例
该项指标属于企业的发票风控指标，当一家企业在一定在时间内所开出作废发票过高，这就会影响到企业的正常运行，容易作为异常企业预警，进而在一定程度上也影响到该企业的信用。
t2 ：合作交易公司总数
各个企业之间相互合作，其目的是为了实现资源的共享、在竞争中获得共赢，因此，当一家企业与之合作的伙伴越来越多这也在一定程度上说明了该企业的信誉好。
t3 ：纳税税额比例
通过分析企业缴纳增值税的情况，可以判断出该企业是否存在偷税、漏税等情况， 纳税是每个企业应尽的义务，如果一家企业没有尽到纳税的义务，那么这家企业的信用度也就大大降低。假设企业纳税税率为 13，那么企业的纳税税额比例即为：

3）指标加权函数判断式得确定
结合所给数据以及问题一所求的决策结果，确定合理的加权权数。其中赋予t1 进项有效发票比例的加权权数为 0.35，赋予t2 合作交易公司总数的加权权数为 0.35，赋予t3 纳税税额比例的加权权数为 0.3。因此指标加权函数判断式为：

2.2.2 企业违约情况的确定

企业的违约情况往往与该企业的信用值相关，也就是说，企业信用越高，违约概率越小，企业信誉越低，其违约概率自然也就越高，因此结合上述对企业信用值进行量化， 量化后所得标准值即为企业违约概率，量化分析如下所示：

2.2.3 企业类型规模分析

通过将附件二所给 302 家企业的信息进行归纳整合，确定分为类，其统计图如下图所示：

图 5：企业类型统计分析图

通过上图统计，可以看出所给 302 家企业中其中批发业与零售业占绝大部分，有关房地产类型的企业较少。

2.2.3 基于问题一确定其他影响因素关系式1）企业信誉值加权表达式

结合问题一层次分析图以及上述分析，在该情况下影响企业信誉值的因素有企业信用评级，进、销项有效发票比例，依据问题一所确定各部分权重值，在未将信誉等信息公布时，信誉值加权表达式如下：

2）信贷风险评估加权表达式
结合上述所求企业信用函数式以及问题一对该部分的分析，确定信贷风险评估加权表达式为：

同样以 0.5 作为信贷风险评判标准，满足问题一所述“0-1”数学规划模型。3）总结相关影响因素关系式
通过决策树对影响银行做出决策的因素进行分析，在问题一研究的基础上，结合
问题二中信用值等因素的变化，确定企业信誉、企业实力、利率优惠、年利率、贷款金额等因素的加权表达式为：

2.2.4 问题二模型的建立

1）目标函数的确定
该题同样从银行角度分析，在确定年度信贷总额时为 1 亿时，即为 k=1 亿，此时， 企业贷款金额即为：

以银行收益最大作为目标函数，为此，该目标函数即为;

问题二模型的建立

结合上述分析，基于问题一所建模型，以银行收益最大作为目标函数，以企业实力、企业信用等作为约束条件，建立问题二模型，如下：