04 风险定价

一、同业定价水平

利率水平监管趋势：

• 36%+：不符合监管要求，逐步清理中
• 24%-36%：指导文件相继出现，存在一定政策风险
• 24%- ：暂无政策风险，未来机构竞争的重点方向

二、风险定价的核心意义

1、风险定价与普惠金融：通过风险定级覆盖更多的人群，实现普惠金融

• ①高净值人群：私人银行业务，多元融资渠道（低利率渠道）
• ②中高净值人群：银行授信，互联网金融授信（中低利率渠道）
• ③中低净值人群：互联网金融授信（中高利率渠道）
• ④低净值人群：无法获得授信，私人借贷（高利率渠道）

2、资源优化配置：对于信贷资信优质的客户可以降低费率，对于信贷资信差的客户可以提高费率，做到资金有效分配，利于资源优化配置

3、社会信用意识导向：通过借款表现数据反馈的形式，也可以更有利于贷款人约束规范自己的借款行为，珍惜自己的信贷表现，为产品降低更多的逆选择客户

三、风险定价理论

1、客群风险等级与年化贷款利率